6245 ヒラノテクシード スタンダード 1,761円（2026/4/14） 次回決算発表予定 2026年5月12日
DOE基準還元実施中
日足チャート
チャート未生成
貸借 信用倍率 80.17倍
左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
産業用塗工機器および化工機器の製造販売を主な事業とし、顧客に加工装置および保守サービスを提供している。塗工機関連機器では二次電池電極や包装用複合フィルム製造装置、各種乾燥熱処理装置を、化工機関連機器ではプラスチックフィルム成膜装置や真空成膜装置を展開する。
参考銘柄： 岡本工作機械製作所 木村化工機 トリニティ工業 電業社機械製作所
ひと目まとめ
- 予想PER 16.64倍
業種平均 12.10倍
- 実績PER 29.39倍
業種平均 12.10倍
- PBR 0.68倍
業種平均 1.50倍
- ROE 2.4%
- 配当利回り 4.8%
- 時価総額 271億0950万円
- ネットキャッシュ比率 0.34倍
算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 10,091,378,000円 + 有価証券 100,000,000円 + 投資有価証券 5,688,532,000円 × 0.7 - 有利子負債 5,090,460,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 1,761円 × （発行済株式総数 15,394,379株 - 自己保有株式数 256,328株）
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
原価
209億5004万円
売上比 81.6%
販管費
29億7843万円
売上比 11.6%
営業利益
17億4538万円
売上比 6.8%
利益率
経常利益
18億4100万円
売上比 7.2%
純利益
13億6553万円
売上比 5.3%
発表日 2026-02-13
会社予想修正履歴
| 修正日 | 売上（会社予想） | 営業利益（会社予想） | 経常利益（会社予想） | 純利益（会社予想） | EPS（会社予想） |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026/02/13 | 310億0000万円-25億0000万円 (-7.5%) | 21億0000万円+6億0000万円 (+40.0%) | 20億0000万円+4億0000万円 (+25.0%) | 16億0000万円+5億0000万円 (+45.5%) | 105.82円+33.07円 (+45.5%) |
現在の四半期進捗
2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 256億7386万円
- 会社予想
- 310億0000万円
- 達成率
- 82.8%
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 17億4538万円
- 会社予想
- 21億0000万円
- 達成率
- 83.1%
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 13億6553万円
- 会社予想
- 16億0000万円
- 達成率
- 85.3%
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。
直近の開示・報道
- 代表取締役の異動に関するお知らせ PDF TDNET
- 2025年度第3四半期連結決算説明資料 PDF TDNET
- 2026年3月期通期連結業績予想の修正に関するお知らせ PDF TDNET
- 2026年３月期 第３四半期決算短信〔日本基準〕（連結） TDNET
- （訂正）「代表取締役の異動（追加選定）に関するお知らせ」の一部訂正について PDF TDNET
- 臨時報告書 EDINET
- 代表取締役の異動（追加選定）に関するお知らせ PDF TDNET
- 半期報告書－第102期(2025/04/01－2026/03/31) EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 内部統制報告書－第101期(2024/04/01－2025/03/31) EDINET
- 有価証券報告書－第101期(2024/04/01－2025/03/31) EDINET
損益計算書
| 項目 | 2026年3月期 3Q | 2026年3月期 中間 | 2025年3月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 256億7386万円 | 181億5757万円 | 483億5552万円 |
| 原価 | 209億5004万円 | 149億1446万円 | 418億3337万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 29億7843万円 | 20億3386万円 | 48億4060万円 |
| 営業利益 | 17億4538万円 | 12億0924万円 | 16億8154万円 |
| 税引前利益 | 18億4121万円 | 12億7520万円 | 13億8927万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 13億6553万円 | 9億0142万円 | 9億0589万円 |
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- 環境エネルギー市場への拡販（特にエネルギー分野、EV関連、次世代太陽電池など）
- 北米を中心としたエネルギー関連分野の塗工機関連機器（ただしEV市場の減速を懸念）
- 産業用機械（塗工機関連機器、化工機関連機器）
リスク
- 新規設備等の投資需要に関するリスク（EV市場の減速、米国新政権の政策変更等）
- 技術者の確保と育成に関するリスク
- 材料調達に関するリスク（原材料・部材の価格高騰、半導体不足等）
投資 / M&A / 資本配分
- 投資規模：グループ全体の研究開発費は490,420千円（当連結会計年度）
- 分野
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価（現在価値）
2,911円
+65.3% 現在株価に対して上方
- 現在株価
- 1,761円
- 評価差
- +65.3%
- 算出基準期
- 2025/09/30
- WACC
- 5.7%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- 17.0%
- EBIT率
- 4.2%
主要項目を直接取得できています。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 5.7% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 30.0% |
| 売上成長率 | 17.0% |
| 営業利益率 | 4.2% |
| 減価償却費率 | 1.7% |
| CAPEX比率 | 1.1% |
| 運転資本比率 | 46.1% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 424.9億円 | 480.2億円 | 523.4億円 | 549.6億円 | 555.1億円 |
| EBIT | 17.9億円 | 20.2億円 | 22.0億円 | 23.1億円 | 23.3億円 |
| NOPAT | 12.5億円 | 14.1億円 | 15.4億円 | 16.2億円 | 16.3億円 |
| 減価償却費 | 7.2億円 | 8.2億円 | 8.9億円 | 9.3億円 | 9.4億円 |
| CAPEX | 4.7億円 | 5.3億円 | 5.8億円 | 6.1億円 | 6.1億円 |
| 運転資本増減 | -10.3億円 | 25.5億円 | 19.9億円 | 12.1億円 | 2.5億円 |
| FCFF | 25.3億円 | -8.5億円 | -1.4億円 | 7.4億円 | 17.1億円 |
| 現在価値 | 23.9億円 | -7.6億円 | -1.2億円 | 5.9億円 | 12.9億円 |
EV ブリッジ（現在価値）
- 予測 FCFF の現在価値 34.0億円
- 終価の現在価値 277.2億円
- 企業価値 EV 311.1億円
- 終価寄与率（終価PV / EV） 89.1%
- 非事業資産を加算 175.3億円
- 有利子負債を控除 -45.7億円
- 少数株主持分を控除 -0円
- 株主価値 440.7億円
終価依存度が高いため、前提に敏感です。
発行済株式数 15,138,279株
1株価値（現在価値） 2,911円
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 3.7% | 4.7% | 5.7% | 6.7% | 7.7% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | 3,999円 | 3,269円 | 2,798円 | 2,469円 | 2,227円 |
| 0.5% | 4,249円 | 3,381円 | 2,849円 | 2,490円 | 2,233円 |
| 1.0% | 4,590円 | 3,523円 | 2,911円 | 2,516円 | 2,240円 |
| 1.5% | 5,086円 | 3,709円 | 2,988円 | 2,546円 | 2,247円 |
| 2.0% | 5,871円 | 3,963円 | 3,086円 | 2,582円 | 2,256円 |
株価指標の目安
実績PER29.39倍
過去3年間レンジ
22.8831.96
PBR0.68倍
過去3年間レンジ
0.530.74
貸借対照表（BS）
最新財務スナップショット
最新表示: 2026年3月期 3Q（開示日 2026-02-13）
総資産
589億6496万円
負債合計
198億0356万円
純資産
391億6140万円
資産の中身
流動資産
443億0711万円
総資産比 75.1%
- 現金及び現金同等物 100億9137万円
- 在庫（棚卸商品） 3億8034万円
- その他流動資産 338億3539万円
固定資産
146億5785万円
総資産比 24.9%
- 投資有価証券 56億8853万円
- その他固定資産 89億6931万円
負債・純資産の中身
負債
198億0356万円
- 有利子負債 50億9046万円
- その他負債 147億1310万円
純資産
391億6140万円
自己資本比率 66.4%
- 純資産 391億6140万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 382億4054万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 59.91円 |
セグメント分析
2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---
セグメント明細はありません。
主要株主
株主構成
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 明治安田生命保険相互会社
（常任代理人 株式会社日本カストディ銀行） | 9.59% |
2 | 伊藤忠商事株式会社 | 9.59% |
3 | ヒラノ会 | 8.99% |
4 | 株式会社三菱UFJ銀行 | 4.87% |
5 | 株式会社りそな銀行 | 4.10% |
6 | 光通信株式会社 | 3.30% |
7 | 株式会社南都銀行
（常任代理人 日本マスタートラスト信託銀行株式会社） | 2.98% |
8 | 立花証券株式会社 | 2.79% |
9 | ヒラノテクシード従業員持株会 | 2.23% |
10 | J.P. MORGAN SECURITIES PLC FOR AND ON BEHALF OF ITS CLIENTS JPMSP RE CLIENT ASSETS-SEGR ACCT
（常任代理人 シティバンク、エヌ・エイ東京支店） | 1.49% |
保有株式
保有株式
2025年3月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
株式会社三菱UFJフィナンシャル・グループ
解決先: 三菱ＵＦＪフィナンシャル・グループ (8306) | 保有株数: 591,620株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 11億8974万円
相互保有: 無（注２） | 終値: ￥2,850 (2026-04-14)
時価: 16億8611万円
帳簿差額: +4億9637万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
伊藤忠商事株式会社
解決先: 伊藤忠商事 (8001) | 保有株数: 242,550株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 16億7383万円
相互保有: 有 | 終値: ￥1,985 (2026-04-14)
時価: 4億8146万円
帳簿差額: -11億9237万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
株式会社ニレコ
解決先: ニレコ (6863) | 保有株数: 177,400株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 3億0299万円
相互保有: 有 | 終値: ￥2,121 (2026-04-14)
時価: 3億7626万円
帳簿差額: +7326万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
株式会社みずほフィナンシャルグループ
解決先: みずほフィナンシャルグループ (8411) | 保有株数: 21,026株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 8517万円
相互保有: 無（注３） | 終値: ￥6,790 (2026-04-14)
時価: 1億4276万円
帳簿差額: +5759万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
株式会社りそなホールディングス
解決先: りそなホールディングス (8308) | 保有株数: 53,289株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 6858万円
相互保有: 無（注４） | 終値: ￥1,866 (2026-04-14)
時価: 9943万円
帳簿差額: +3085万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
セーレン株式会社
解決先: セーレン (3569) | 保有株数: 30,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 7350万円
相互保有: 無 | 終値: ￥3,285 (2026-04-14)
時価: 9855万円
帳簿差額: +2505万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
株式会社紀陽銀行
解決先: 紀陽銀行 (8370) | 保有株数: 11,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 2532万円
相互保有: 有 | 終値: ￥4,175 (2026-04-14)
時価: 4592万円
帳簿差額: +2060万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
株式会社南都銀行
解決先: 南都銀行 (8367) | 保有株数: 25,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 9875万円
相互保有: 有 | 終値: ￥1,547 (2026-04-14)
時価: 3867万円
帳簿差額: -6007万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
大日本印刷株式会社
解決先: 大日本印刷 (7912) | 保有株数: 10,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 2119万円
相互保有: 無（注５） | 終値: ￥2,958 (2026-04-14)
時価: 2958万円
帳簿差額: +838万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
株式会社明電舎
解決先: 明電舎 (6508) | 保有株数: 3,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 1294万円
相互保有: 有 | 終値: ￥8,410 (2026-04-14)
時価: 2523万円
帳簿差額: +1228万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
日本毛織株式会社
解決先: 日本毛織 (3201) | 保有株数: 11,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 1708万円
相互保有: 無 | 終値: ￥1,781 (2026-04-14)
時価: 1959万円
帳簿差額: +250万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
株式会社三十三フィナンシャルグループ
解決先: 三十三フィナンシャルグループ (7322) | 保有株数: 7,858株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 1859万円
相互保有: 無（注６） | 終値: ￥1,673 (2026-04-14)
時価: 1314万円
帳簿差額: -544万円 | （保有目的）円滑な取引を行うため |
椿本興業株式会社
解決先: 椿本興業 (8052) | 保有株数: 3,600株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 745万円
相互保有: 無（注７） | 終値: ￥2,734 (2026-04-14)
時価: 984万円
帳簿差額: +238万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
東海染工株式会社
解決先: 東海染工 (3577) | 保有株数: 2,600株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 246万円
相互保有: 無 | 終値: ￥973 (2026-04-14)
時価: 252万円
帳簿差額: +6万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
共和レザー株式会社
解決先: 共和レザー (3553) | 保有株数: 1,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 70万円
相互保有: 無 | 終値: ￥974 (2026-04-14)
時価: 97万円
帳簿差額: +26万円 | （保有目的）企業間取引の強化 |
純投資目的保有株式（上場等） | 帳簿額: 1億3176万円 | 銘柄別開示なし | 純投資目的 / 銘柄別開示なし |
主要な設備・不動産
主要な設備・不動産
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 設備名（所在地） | 内容 | 帳簿価額 |
|---|---|---|
本社及び工場 (奈良県北葛城郡河合町)（本社及び工場 (奈良県北葛城郡河合町)） | セグメントの 名称: 塗工機関連機器・化工機関連機器・その他・全社(共通)
設備の内容: セグメントに関する製造・販売・その他の設備 (注)２
従業員数 （人）: 264 | 帳簿価額（千円） 建物及び 構築物: 873,374
帳簿価額（千円） 機械装置 及び運搬具: 230,686
帳簿価額（千円） 土地 （面積㎡）: 1,234,669 (62,448.32)
帳簿価額（千円） リース 資産: 671
帳簿価額（千円） その他の 有形固定資産: 163,593
帳簿価額（千円） 合計: 2,502,994 |
木津川工場 (京都府木津川市)（木津川工場 (京都府木津川市)） | セグメントの 名称: 塗工機関連機器・化工機関連機器・その他・全社(共通)
設備の内容: セグメントに関する製造・その他の設備
従業員数 （人）: 48 | 帳簿価額（千円） 建物及び 構築物: 2,616,911
帳簿価額（千円） 機械装置 及び運搬具: 728,434
帳簿価額（千円） 土地 （面積㎡）: 704,749 (38,574.12)
帳簿価額（千円） リース 資産: 66,750
帳簿価額（千円） その他の 有形固定資産: 40,589
帳簿価額（千円） 合計: 4,157,435 |
東京支店 (東京都千代田区)（東京支店 (東京都千代田区)） | セグメントの 名称: 塗工機関連機器・化工機関連機器・その他・全社(共通)
設備の内容: セグメントに関する販売設備 (注)１
従業員数 （人）: 6 | 帳簿価額（千円） 建物及び 構築物: 6,074
帳簿価額（千円） 機械装置 及び運搬具: －
帳簿価額（千円） 土地 （面積㎡）: － (－)
帳簿価額（千円） リース 資産: －
帳簿価額（千円） その他の 有形固定資産: 304
帳簿価額（千円） 合計: 6,378 |
工場用地 (奈良県橿原市)（工場用地 (奈良県橿原市)） | セグメントの 名称: 塗工機関連機器・化工機関連機器・その他・全社（共通）
設備の内容: (注)３
従業員数 （人）: － | 帳簿価額（千円） 建物及び 構築物: －
帳簿価額（千円） 機械装置 及び運搬具: －
帳簿価額（千円） 土地 （面積㎡）: 38,222 (1,980.15)
帳簿価額（千円） リース 資産: －
帳簿価額（千円） その他の 有形固定資産: －
帳簿価額（千円） 合計: 38,222 |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- 会計基準: 日本基準（JGAAP）
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 9,082,890,400円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 26,658,107,811円 = 0.341倍
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 10,091,378,000円 + 有価証券 100,000,000円 + 投資有価証券調整後額 3,981,972,400円 = 14,173,350,400円
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 5,688,532,000円 × 0.7 = 3,981,972,400円
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 14,173,350,400円 - 即時返済金融債務 5,090,460,000円 = 9,082,890,400円
- 即時返済金融債務 = 有利子負債 5,090,460,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 0円 = 5,090,460,000円
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 1,761円 × 調整後実効株式数 15,138,051株（発行済株式総数 15,394,379株 - 自己保有株式数 256,328株 = 15,138,051株、発行済株式総数 15,394,379株 - 自己保有株式数 256,328株） = 26,658,107,811円
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00