3927 フーバーブレイン スタンダード 1,016円（2026/4/14） 次回決算発表予定 2026年5月15日

日足チャート

フーバーブレイン (3927)の日足チャート。左軸は信用残高比率、右軸は株価。信用需給は週次データを重ねて表示
チャート未生成

左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。

企業概要

情報セキュリティ対策及び業務効率化支援ツールの開発提供とITエンジニアの派遣及びシステム保守受託を行う企業である。セキュリティツール及び働き方改革ツールの提供と保守・運用支援役務、受託開発・SES、採用支援・人材紹介を展開する。

https://www.fuva-brain.co.jp/

参考銘柄： ｉ‐ｐｌｕｇ ソフィアホールディングス テリロジーホールディングス エキサイトホールディングス

ひと目まとめ

  • 予想PER 13.58倍

    業種平均 20.90倍

  • 実績PER 48.99倍

    業種平均 20.90倍

  • PBR 2.40倍

    業種平均 1.10倍

  • ROE 7.7%
  • 配当利回り 1.5%
  • 時価総額 56億9386万円
  • ネットキャッシュ比率 0.39倍

    算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 1,734,393,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 1,126,920,000円 × 0.7 - 有利子負債 398,801,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 1,016円 × （発行済株式総数 5,604,200株 - 自己保有株式数 259,807株）

決算・業績のいま

直近決算概要

2026年3月期 第3四半期 2026年3月期 3Q実績

売上高を 100% とした比較

売上内容と利益率のバーグラフ

売上高 前年同期比（前年同粒度なし） ―
41億2498万円
原価
29億6804万円 売上比 72.0%
販管費
9億5942万円 売上比 23.3%
営業利益
1億9751万円 売上比 4.8%
利益率
経常利益
2億0100万円 売上比 4.9%
純利益
3億3355万円 売上比 8.1%
発表日 2026-02-13

会社予想修正履歴

修正なし

現在の四半期進捗

2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。

売上高

累計実績 / 会社予想 / 達成率

73.7%
累計実績
41億2498万円
会社予想
56億0000万円
達成率
73.7%

営業利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

77.5%
累計実績
1億9751万円
会社予想
2億5500万円
達成率
77.5%

純利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

83.4%
累計実績
3億3355万円
会社予想
4億0000万円
達成率
83.4%
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。

直近の開示・報道

損益計算書

項目 実績 / 開示日 2026-02-13 2026年3月期 3Q 実績 / 開示日 2025-11-14 2026年3月期 中間 実績 / 開示日 2025-06-24 2025年3月期 通期
売上収益 41億2498万円 26億9142万円 43億7310万円
原価 29億6804万円 19億2988万円 30億6913万円
販売費ならびに一般管理費 9億5942万円 6億4088万円 11億1656万円
営業利益 1億9751万円 1億2065万円 1億8740万円
税引前利益 5億8987万円 5億1390万円 1億6219万円
親会社の所有者に帰属する当期利益 3億3355万円 2億8846万円 1億0945万円

株主還元・資本政策

配当

  • 配当利回り 1.5%
  • 配当金 15.0円/株

    会社予想

  • 配当性向 20.0%

LLM要約 / 開示メモ

成長領域

  • ITツール事業における「セキュリティ＆ネットワークaaS製品」および「働き方改革製品（SaaS型）」の成長
  • ITサービス事業における子会社（GHインテグレーション㈱、㈱CONVICTION、㈱ARPEGGIO、イチアール㈱等）によるM&A成長
  • セキュリティサービスシリーズ「FB SAT」およびNDRソリューション製品「Network Blackbox」の展開

リスク

  • 技術革新（情報セキュリティ脅威の増大・複雑化、競合製品群の増加）への対応が不十分な場合の競争力低下
  • 競合（国内外のセキュリティベンダー、同種製品、IT人材サービス多数）との競争激化
  • 特定販路（OA機器販売会社、SIer）への依存

投資 / M&A / 資本配分

  • 積極的なM&A・戦略提携による「M&Aグロース」を成長ファクターと位置付け、今後も当社グループの拡大に資する企業の子会社化・提携に取り…
  • 投資子会社（フーバー・インベストメント㈱）による純投資目的の銘柄の売却益実現による「投資グロース」の継続

信用需給

バリュエーション参考

5年後の期待株価

今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価

5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。

DCF法による1株価値

5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。

算出 2026/03/29 14:52 JST

DCF の結論

5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。

品質 A

1株あたり理論株価（現在価値）

1,223円

+20.4% 現在株価に対して上方

現在株価
1,016円
評価差
+20.4%
算出基準期
2025/09/30
WACC
7.4%
永久成長率
1.0%
売上成長率
20.0%
EBIT率
4.3%

主要項目を直接取得できています。

前提を変えて再計算

フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。

前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析

前提条件

WACC 7.4%
永久成長率 1.0%
実効税率 15.0%
売上成長率 20.0%
営業利益率 4.3%
減価償却費率 0.3%
CAPEX比率 0.3%
運転資本比率 8.6%

5年 FCFF 予測

項目 Year 1Year 2Year 3Year 4Year 5
売上高 64.6億円74.4億円82.3億円87.0億円87.9億円
EBIT 2.8億円3.2億円3.5億円3.7億円3.8億円
NOPAT 2.4億円2.7億円3.0億円3.2億円3.2億円
減価償却費 22,129,597円25,504,361円28,182,319円29,802,802円30,100,830円
CAPEX 18,555,066円21,384,714円23,630,109円24,988,840円25,238,728円
運転資本増減 1.8億円84,540,283円67,084,794円40,594,286円7,465,819円
FCFF 57,707,930円1.9億円2.4億円2.8億円3.2億円
現在価値 53,713,399円1.7億円1.9億円2.1億円2.2億円

EV ブリッジ（現在価値）

  1. 予測 FCFF の現在価値 8.4億円
  2. 終価の現在価値 34.8億円
  3. 企業価値 EV 43.2億円
  4. 終価寄与率（終価PV / EV） 80.5%
  5. 非事業資産を加算 29.1億円
  6. 有利子負債を控除 -6.2億円
  7. 少数株主持分を控除 -78,786,000円
  8. 株主価値 65.4億円

終価依存度が高いため、前提に敏感です。

発行済株式数 5,344,400株
1株価値（現在価値） 1,223円

感応度分析

行: 永久成長率 / 列: WACC

g \\ WACC 5.4%6.4%7.4%8.4%9.4%
0.0% 1,441円 1,269円 1,143円 1,048円 973円
0.5% 1,521円 1,322円 1,180円 1,075円 993円
1.0% 1,620円 1,385円 1,223円 1,105円 1,015円
1.5% 1,744円 1,461円 1,273円 1,140円 1,041円
2.0% 1,904円 1,554円 1,333円 1,180円 1,069円

株価指標の目安

実績PER48.99倍

過去3年間レンジ

23.5361.19
PBR2.40倍

過去3年間レンジ

1.153.00

貸借対照表（BS）

最新財務スナップショット

最新表示: 2026年3月期 3Q（開示日 2026-02-13）

総資産

73億9612万円

負債合計

51億3273万円

純資産

22億6339万円

資産の中身

流動資産

38億8861万円

総資産比 52.6%

  • 現金及び現金同等物 17億3439万円
  • 在庫（棚卸商品） 7260万円
  • その他流動資産 20億8162万円

固定資産

35億0751万円

総資産比 47.4%

  • 投資有価証券 11億2692万円
  • その他固定資産 23億8059万円

負債・純資産の中身

負債

51億3273万円

  • 有利子負債 3億9880万円
  • その他負債 47億3393万円

純資産

22億6339万円

自己資本比率 30.6%

  • 純資産 22億6339万円

深掘り情報

長期財務

営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。

フーバーブレイン (3927) の長期財務チャート

純資産の推移

決算期 純資産 グラフ
2025年3月期 17億2962万円

1株利益の推移

決算期 EPS グラフ
2025年3月期 20.74円

セグメント分析

2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---

docId: 140120260212558358 開示: 2026/02/13 11:30:00
セグメント明細はありません。

主要株主

株主構成

2025年3月31日の有価証券報告書より

順位株主名持株比率
1
株式会社ＭＣホールディングス
4.99%
2
五十畑　輝夫
4.86%
3
上田八木短資株式会社
4.34%
4
いずみキャピタル株式会社
4.02%
5
蛭間　久季
3.67%
6
永野　祐司
3.31%
7
松井証券株式会社
3.16%
8
株式会社ＳＢＩ証券
2.81%
9
鶴田　亮司
2.49%
10
奥秋　敦史
2.30%

主要な設備・不動産

主要な設備・不動産

2025年3月31日の有価証券報告書より

設備名（所在地）内容帳簿価額
本社 （東京都千代田区）（本社 （東京都千代田区））
セグメントの名称: ITツール事業及びITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等 従業員数 （名）: 46 （３）
帳簿価額 建物 （千円）: 855 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 10,362 帳簿価額 合計額 （千円）: 11,217
大阪オフィス （大阪府大阪市）（大阪オフィス （大阪府大阪市））
セグメントの名称: ITツール事業 設備の内容: 営業所施設等 従業員数 （名）: ３
帳簿価額 建物 （千円）: 0 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 0 帳簿価額 合計額 （千円）: 0
新潟オフィス （新潟県新潟市）（新潟オフィス （新潟県新潟市））
セグメントの名称: ITツール事業 設備の内容: 営業所施設等 従業員数 （名）: ２
帳簿価額 建物 （千円）: 725 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 0 帳簿価額 合計額 （千円）: 725
東京オペレーションセンター （東京都大田区）（東京オペレーションセンター （東京都大田区））
セグメントの名称: ITツール事業 設備の内容: 営業所施設等 従業員数 （名）: ４ （１）
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 380 帳簿価額 合計額 （千円）: 380
本社 （東京都千代田区）（本社 （東京都千代田区））
セグメントの名称: ITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 351 帳簿価額 合計 （千円）: 351
本社 （東京都渋谷区）（本社 （東京都渋谷区））
セグメントの名称: ITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: 6,822 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 1,719 帳簿価額 合計 （千円）: 9,613
本社 （東京都千代田区）（本社 （東京都千代田区））
セグメントの名称: その他 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: - 帳簿価額 合計 （千円）: -
本社 （東京都渋谷区）（本社 （東京都渋谷区））
セグメントの名称: ITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: 258 帳簿価額 合計 （千円）: 258
本社 （東京都目黒区）（本社 （東京都目黒区））
セグメントの名称: ITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: - 帳簿価額 合計 （千円）: -
本社 （東京都渋谷区）（本社 （東京都渋谷区））
セグメントの名称: ITサービス事業 設備の内容: 事業所施設等
帳簿価額 建物 （千円）: - 帳簿価額 工具、器具 及び備品 （千円）: - 帳簿価額 合計 （千円）: -

注記 / 定義 / 算出式

詳細を表示
  • 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
  • 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
  • 会計基準: 日本基準（JGAAP）
  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 2,124,436,000円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 5,429,903,288円 = 0.391倍
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 1,734,393,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 788,844,000円 = 2,523,237,000円
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 1,126,920,000円 × 0.7 = 788,844,000円
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 2,523,237,000円 - 即時返済金融債務 398,801,000円 = 2,124,436,000円
  • 即時返済金融債務 = 有利子負債 398,801,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 0円 = 398,801,000円
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 1,016円 × 調整後実効株式数 5,344,393株（発行済株式総数 5,604,200株 - 自己保有株式数 259,807株 = 5,344,393株、発行済株式総数 5,604,200株 - 自己保有株式数 259,807株） = 5,429,903,288円
  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
  • 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
  • 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
  • ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00