3915 テラスカイ プライム 1,743円（2026/4/14）
高ROE財務健全
日足チャート
チャート未生成
貸借 信用倍率 3.21倍
左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は日次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
クラウドサービスを活用したシステム構築を主軸に、コンサルティングから導入・運用までを企業向けに提供する。ソリューション事業ではSalesforceを中心としたクラウドインテグレーションとクラウドERPを展開し、製品事業ではSkyVisualEditor、mitoco、mitoco Xを開発・販売する。
参考銘柄： メディアドゥ ネオジャパン アイ・エス・ビー システムサポートホールディングス
ひと目まとめ
- 予想PER 14.74倍
業種平均 11.90倍
- 実績PER 14.31倍
業種平均 11.90倍
- PBR 1.79倍
業種平均 1.10倍
- ROE 13.3%
- 配当利回り 1.0%
- 時価総額 225億1673万円
- ネットキャッシュ比率 0.47倍
算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 8,265,447,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 3,614,961,000円 × 0.7 - 有利子負債 200,000,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 1,743円 × （発行済株式総数 12,918,380株 - 自己保有株式数 9,503株）
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
原価
205億8400万円
売上比 73.4%
販管費
59億1257万円
売上比 21.1%
営業利益
15億6023万円
売上比 5.6% 前年同期比 +7.44%
利益率
経常利益
17億2700万円
売上比 6.2% 前年同期比 +7.68%
純利益
15億7240万円
売上比 5.6% 前年同期比 +54.39%
発表日 2026-04-14
会社予想修正履歴
修正なし
現在の四半期進捗
2026年2月期 / Q4 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 280億5682万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
会社予想なし
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 15億6023万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
会社予想なし
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 15億7240万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
会社予想なし
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。
直近の開示・報道
損益計算書
| 項目 | 2026年2月期 通期 | 2026年2月期 中間 | 2025年2月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 280億5682万円 | 133億1740万円 | 247億0998万円 |
| 原価 | 205億8400万円 | 98億3429万円 | 180億3488万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 59億1257万円 | 28億5675万円 | 52億2293万円 |
| 営業利益 | 15億6023万円 | 6億2636万円 | 14億5217万円 |
| 税引前利益 | 23億2431万円 | 7億6618万円 | 16億3372万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 15億7240万円 | 4億0713万円 | 10億1842万円 |
有報で見える強い関係
主要販売先・主要仕入先・重要契約・提携から、資本関係を除いた上位5件です。
ワンキャリア (4377)
提携
- ・就活サイト「ONE CAREER」を運営する株式会社ワンキャリア（本社：東京都渋谷区）主催、「ONE CAREER 就活クチコミアワード2024」のベンチャー部門において14位にランクインし、「Silver賞」を受賞しました。
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- Salesforce関連事業
- SAPクラウドマイグレーション
- マルチクラウド対応
リスク
- Salesforce市場への依存
- 競合激化
- 景気変動
投資 / M&A / 資本配分
- 積極的なM&A・資本業務提携
- 投資事業
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価（現在価値）
1,641円
-5.8% 現在株価に対して下方
- 現在株価
- 1,743円
- 評価差
- -5.8%
- 算出基準期
- 2025/08/31
- WACC
- 8.0%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- 20.0%
- EBIT率
- 5.1%
運転資本の直接項目に欠損があります。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 8.0% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 34.3% |
| 売上成長率 | 20.0% |
| 営業利益率 | 5.1% |
| 減価償却費率 | 1.9% |
| CAPEX比率 | 3.6% |
| 運転資本比率 | -15.1% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 319.6億円 | 368.4億円 | 407.0億円 | 430.4億円 | 434.7億円 |
| EBIT | 16.3億円 | 18.8億円 | 20.8億円 | 22.0億円 | 22.2億円 |
| NOPAT | 10.7億円 | 12.4億円 | 13.7億円 | 14.5億円 | 14.6億円 |
| 減価償却費 | 6.2億円 | 7.1億円 | 7.8億円 | 8.3億円 | 8.4億円 |
| CAPEX | 11.6億円 | 13.4億円 | 14.8億円 | 15.7億円 | 15.8億円 |
| 運転資本増減 | -8.0億円 | -7.3億円 | -5.8億円 | -3.5億円 | -64,848,705円 |
| FCFF | 13.3億円 | 13.4億円 | 12.5億円 | 10.6億円 | 7.8億円 |
| 現在価値 | 12.3億円 | 11.5億円 | 10.0億円 | 7.8億円 | 5.3億円 |
EV ブリッジ（現在価値）
- 予測 FCFF の現在価値 46.9億円
- 終価の現在価値 76.6億円
- 企業価値 EV 123.5億円
- 終価寄与率（終価PV / EV） 62.0%
- 非事業資産を加算 108.3億円
- 有利子負債を控除 -2.0億円
- 少数株主持分を控除 -17.9億円
- 株主価値 211.9億円
発行済株式数 12,909,380株
1株価値（現在価値） 1,641円
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 6.0% | 7.0% | 8.0% | 9.0% | 10.0% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | 1,756円 | 1,621円 | 1,519円 | 1,439円 | 1,375円 |
| 0.5% | 1,857円 | 1,695円 | 1,576円 | 1,484円 | 1,412円 |
| 1.0% | 1,978円 | 1,782円 | 1,641円 | 1,535円 | 1,452円 |
| 1.5% | 2,126円 | 1,884円 | 1,716円 | 1,592円 | 1,497円 |
| 2.0% | 2,310円 | 2,007円 | 1,804円 | 1,658円 | 1,548円 |
株価指標の目安
実績PER14.31倍
過去3年間レンジ
12.3525.74
PBR1.79倍
過去3年間レンジ
1.553.22
貸借対照表（BS）
最新財務スナップショット
最新表示: 2026年2月期 通期（開示日 2026-04-14）
総資産
222億1244万円
負債合計
72億4544万円
純資産
149億6700万円
資産の中身
流動資産
155億5423万円
総資産比 70%
- 現金及び現金同等物 82億6544万円
- その他流動資産 72億8879万円
固定資産
66億5820万円
総資産比 30%
- 投資有価証券 36億1496万円
- その他固定資産 30億4324万円
負債・純資産の中身
負債
72億4544万円
- 有利子負債 2億0595万円
- その他負債 70億3948万円
純資産
149億6700万円
自己資本比率 67.4%
- 純資産 149億6700万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2026年2月期 | 149億6700万円 | |
| 2025年2月期 | 128億3954万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2026年2月期 | 121.81円 | |
| 2025年2月期 | 78.94円 |
セグメント分析
2027年2月期 / 2026/02/28 / --- / ---
セグメント明細はありません。
主要株主
株主構成
2025年2月28日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 佐藤 秀哉 | 28.27% |
2 | 株式会社ＮＴＴデータ | 15.92% |
3 | 株式会社マレスカイ | 7.75% |
4 | 日本マスタートラスト信託銀行株式会社（信託口） | 5.40% |
5 | 株式会社サーバーワークス | 2.73% |
6 | THE BANK OF NEW YORK 133595
（常任代理人 株式会社みずほ銀行） | 1.76% |
7 | 台 達雄 | 1.38% |
8 | ＳＭＢＣ日興証券株式会社 | 0.71% |
9 | BNP PARIBAS FINANCIAL MARKETS
（常任代理人 BNPパリバ証券株式会社） | 0.66% |
10 | JPモルガン証券株式会社 | 0.58% |
保有株式
保有株式
2025年2月28日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
㈱サーバーワークス
解決先: サーバーワークス (4434) | 保有株数: 1,013,600株
基準日: 2025-02-28
帳簿額: 24億0730万円
相互保有: 有 | 終値: ￥1,974 (2026-04-14)
時価: 20億0084万円
帳簿差額: -4億0645万円 | （保有目的、業務提携等の概要） 同社は当社連結子会社株式会社スカイ３６５（クラウドに特化したMSPサービスを提供）の主要取引先であり、AWS関連事業での協業関係維持を目的として保有しております。 |
日本システム技術㈱
解決先: 日本システム技術 (4323) | 保有株数: 229,508株
基準日: 2025-02-28
帳簿額: 4億1609万円
相互保有: 有 | 終値: ￥2,029 (2026-04-14)
時価: 4億6567万円
帳簿差額: +4957万円 | （保有目的、業務提携等の概要） 同社は地方銀行向けシステム開発で実績を有しております。当社クラウド製品の販売促進パートナーとしての協業関係維持及び当社のアジア進出のサポートを目的として保有しております。また、株式分割により保有株式数が増加しております。（注）２ |
エコモット㈱
解決先: エコモット (3987) | 保有株数: 69,000株
基準日: 2025-02-28
帳簿額: 2318万円
相互保有: 無 | 終値: ￥530 (2026-04-14)
時価: 3657万円
帳簿差額: +1338万円 | （保有目的、業務提携等の概要） 同社は当社製品「mitoco」と連携したセンサー製品を開発した実績を有しております。IoTデバイス開発・運用に精通している会社であり、今後も当社のIoTシステム開発案件の相談・協業関係維持を目的として保有しております。 |
㈱テクノスジャパン | 保有株数: 138,000株
基準日: 2025-02-28
帳簿額: 1億5856万円
相互保有: 有 | 非上場または解決不可 | （保有目的、業務提携等の概要） 同社は創業以来SAP等のERPビジネスで事業を拡大しております。当社及び子会社BeeXとのERP分野での連携、海外マーケットでの製品販売協業等を目的として保有しております。 |
ビジネスエンジニアリング㈱
解決先: ビジネスエンジニアリング (4828) | 相互保有: 有 | 終値: ￥1,187 (2026-04-14) | （保有目的、業務提携等の概要） 同社との協業関係維持、競争力強化及び当社のアジア進出のサポートを目的として保有しておりましたが、保有効果を検証した結果、純投資目的へ変更いたしました。 |
主要な設備・不動産
主要な設備・不動産
2025年2月28日の有価証券報告書より
| 設備名（所在地） | 内容 | 帳簿価額 |
|---|---|---|
本社 （東京都中央区）（本社 （東京都中央区）） | セグメントの名称: ソリューション事業及び製品事業
従業員数 （名）: 542 | 帳簿価額（千円） 建物: 124,150
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: 1,134,623
帳簿価額（千円） その他: 43,045
帳簿価額（千円） 合計: 1,301,819 |
大阪事業所 （大阪府大阪市）（大阪事業所 （大阪府大阪市）） | セグメントの名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 70 | 帳簿価額（千円） 建物: 35,959
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 30,018
帳簿価額（千円） 合計: 65,977 |
名古屋事業所 （愛知県名古屋市）（名古屋事業所 （愛知県名古屋市）） | セグメントの名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 31 | 帳簿価額（千円） 建物: 21,612
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 11,775
帳簿価額（千円） 合計: 33,387 |
福岡事業所 （福岡県福岡市）（福岡事業所 （福岡県福岡市）） | セグメントの名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 51 | 帳簿価額（千円） 建物: 10,206
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 12,169
帳簿価額（千円） 合計: 22,376 |
上越サテライトオフィス （新潟県上越市）（上越サテライトオフィス （新潟県上越市）） | セグメントの名称: ソリューション事業及び製品事業
従業員数 （名）: 20 | 帳簿価額（千円） 建物: 15,981
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 268
帳簿価額（千円） 合計: 16,250 |
秋田サテライトオフィス （秋田県秋田市）（秋田サテライトオフィス （秋田県秋田市）） | セグメントの名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 4 | 帳簿価額（千円） 建物: 5,422
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 3,134
帳簿価額（千円） 合計: 8,556 |
松江サテライトオフィス （島根県松江市）（松江サテライトオフィス （島根県松江市）） | セグメントの名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 3 | 帳簿価額（千円） 建物: 2,841
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 4,220
帳簿価額（千円） 合計: 7,061 |
本社 (北海道札幌市北区)（本社 (北海道札幌市北区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 57 | 帳簿価額（千円） 建物: 2,440
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: 9,809
帳簿価額（千円） その他: 2,151
帳簿価額（千円） 合計: 14,400 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 184 | 帳簿価額（千円） 建物: 21,873
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: 118,770
帳簿価額（千円） その他: 27,190
帳簿価額（千円） 合計: 167,833 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 40 | 帳簿価額（千円） 建物: －
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 1,598
帳簿価額（千円） 合計: 1,598 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 350 | 帳簿価額（千円） 建物: 4,450
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 250
帳簿価額（千円） 合計: 4,700 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 13 | 帳簿価額（千円） 建物: －
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 2,582
帳簿価額（千円） 合計: 2,582 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 13 | 帳簿価額（千円） 建物: 1,455
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 407
帳簿価額（千円） 合計: 1,862 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: 製品事業
従業員数 （名）: 0 | 帳簿価額（千円） 建物: －
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: 3,337
帳簿価額（千円） その他: －
帳簿価額（千円） 合計: 3,337 |
本社 (東京都中央区)（本社 (東京都中央区)） | セグメントの 名称: ソリューション事業
従業員数 （名）: 47 | 帳簿価額（千円） 建物: －
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 3,368
帳簿価額（千円） 合計: 3,368 |
本社 (タイ王国バンコク都)（本社 (タイ王国バンコク都)） | セグメントの 名称: 製品事業
従業員数 （名）: 11 | 帳簿価額（千円） 建物: －
帳簿価額（千円） ソフトウエア等: －
帳簿価額（千円） その他: 2,890
帳簿価額（千円） 合計: 2,890 |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は日次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- 会計基準: 日本基準（JGAAP）
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 10,595,919,700円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 22,500,172,611円 = 0.471倍
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 8,265,447,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 2,530,472,700円 = 10,795,919,700円
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 3,614,961,000円 × 0.7 = 2,530,472,700円
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 10,795,919,700円 - 即時返済金融債務 200,000,000円 = 10,595,919,700円
- 即時返済金融債務 = 有利子負債 200,000,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 0円 = 200,000,000円
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 1,743円 × 調整後実効株式数 12,908,877株（発行済株式総数 12,918,380株 - 自己保有株式数 9,503株 = 12,908,877株、発行済株式総数 12,918,380株 - 自己保有株式数 9,503株） = 22,500,172,611円
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00