3293 アズマハウス スタンダード 780円（2026/4/14） 次回決算発表予定 2026年5月15日
日足チャート
チャート未生成
左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
不動産開発販売および建設受託を主力に、住宅の分譲・注文建築・仲介業務を和歌山県および大阪府を中心に展開し、地域密着型の不動産サービスを提供している。主に分譲土地販売、建売住宅販売、売建住宅販売、注文建築、リフォーム工事、不動産賃貸管理、資産運用提案型賃貸住宅、ビジネスホテル運営、焼肉店・カフェ運営を手掛ける。
参考銘柄： ヤマイチエステート ＡＭＧホールディングス ウィル フォーライフ
ひと目まとめ
- 予想PER 10.47倍
業種平均 18.30倍
- 実績PER 8.20倍
業種平均 18.30倍
- PBR 0.37倍
業種平均 0.80倍
- ROE 4.5%
- 配当利回り 4.5%
- 時価総額 62億8945万円
- ネットキャッシュ比率 -1.36倍
算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 4,522,190,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 0円 × 0.7 - 有利子負債 13,069,733,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 780円 × （発行済株式総数 8,063,400株 - 自己保有株式数 13,234株）
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
原価
48億6753万円
売上比 61.6%
販管費
23億7648万円
売上比 30.1%
営業利益
6億5276万円
売上比 8.3%
利益率
経常利益
5億8500万円
売上比 7.4%
純利益
3億7199万円
売上比 4.7%
発表日 2026-02-13
会社予想修正履歴
| 修正日 | 売上（会社予想） | 営業利益（会社予想） | 経常利益（会社予想） | 純利益（会社予想） | EPS（会社予想） |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026/02/13 | 114億3000万円-14億9000万円 (-11.5%) | 9億8000万円-2億8000万円 (-22.2%) | 9億0000万円-2億8000万円 (-23.7%) | 6億0000万円-1億8400万円 (-23.5%) | 74.53円-22.86円 (-23.5%) |
現在の四半期進捗
2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 78億9678万円
- 会社予想
- 114億3000万円
- 達成率
- 69.1%
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 6億5276万円
- 会社予想
- 9億8000万円
- 達成率
- 66.6%
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 3億7199万円
- 会社予想
- 6億0000万円
- 達成率
- 62.0%
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。
直近の開示・報道
損益計算書
| 項目 | 2026年3月期 3Q | 2026年3月期 中間 | 2025年3月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 78億9678万円 | 50億7347万円 | 132億7929万円 |
| 原価 | 48億6753万円 | 30億6806万円 | 87億6014万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 23億7648万円 | 15億8211万円 | 32億8867万円 |
| 営業利益 | 6億5276万円 | 4億2329万円 | 12億3047万円 |
| 税引前利益 | 5億7309万円 | 3億7061万円 | 11億3423万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 3億7199万円 | 2億3811万円 | 7億6532万円 |
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- 不動産・建設事業における分譲土地販売（270区画）及び建物販売（建売分譲住宅102棟、売建分譲住宅39棟、注文住宅22棟）の実績。中古…
- 不動産賃貸事業における自社物件（2,277戸）及び管理物件（14,915戸）の安定的な収益基盤の維持と拡大。新規顧客の獲得と管理サービ…
- ホテル事業における施設の改装、増床、システム変更（DX化）による効率性の向上とサービス品質の向上
リスク
- 不動産市況の動向（景気動向、金利動向、地価動向等）による購入者の需要変動リスク。販売用不動産の商品評価損や固定資産の減損損失計上の可能性
- 宅地建物取引業法、建設業法、旅館業法、食品衛生法等の各種法的規制。免許・許認可等の取消しや更新不認可による事業活動への支障リスク
- 同業他社（大手企業含む）との競合激化リスク。販売期間の長期化や値引販売等による採算悪化の可能性
投資 / M&A / 資本配分
- 不動産賃貸事業における賃貸用不動産の取得（和歌山県和歌山市田中町のマンション取得
- 設備新設計画として、不動産賃貸事業における西小二里店舗（賃貸テナント）の新設（投資予定総額136,192千円、着工2024年8月、完了…
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価（現在価値）
-1,403円
-279.9% 現在株価に対して下方
- 現在株価
- 780円
- 評価差
- -279.9%
- 算出基準期
- 2025/09/30
- WACC
- 3.7%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- -1.8%
- EBIT率
- 9.3%
運転資本の直接項目に欠損があります。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 3.7% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 32.8% |
| 売上成長率 | -1.8% |
| 営業利益率 | 9.3% |
| 減価償却費率 | 3.5% |
| CAPEX比率 | 10.3% |
| 運転資本比率 | 0.2% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 99.6億円 | 98.5億円 | 98.1億円 | 98.4億円 | 99.4億円 |
| EBIT | 9.2億円 | 9.1億円 | 9.1億円 | 9.1億円 | 9.2億円 |
| NOPAT | 6.2億円 | 6.1億円 | 6.1億円 | 6.1億円 | 6.2億円 |
| 減価償却費 | 3.5億円 | 3.5億円 | 3.5億円 | 3.5億円 | 3.5億円 |
| CAPEX | 10.3億円 | 10.2億円 | 10.1億円 | 10.2億円 | 10.3億円 |
| 運転資本増減 | -6,240,621円 | -181,343円 | -65,599円 | 47,940円 | 161,694円 |
| FCFF | -52,626,032円 | -58,033,134円 | -57,912,959円 | -58,198,910円 | -58,894,173円 |
| 現在価値 | -50,741,052円 | -53,950,282円 | -51,910,151円 | -50,297,944円 | -49,075,707円 |
EV ブリッジ（現在価値）
- 予測 FCFF の現在価値 -2.6億円
- 終価の現在価値 -18.3億円
- 企業価値 EV -20.8億円
- 終価寄与率（終価PV / EV） 87.7%
- 非事業資産を加算 32.6億円
- 有利子負債を控除 -124.7億円
- 少数株主持分を控除 -0円
- 株主価値 -112.9億円
終価依存度が高いため、前提に敏感です。
発行済株式数 8,050,200株
1株価値（現在価値） -1,403円
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 1.7% | 2.7% | 3.7% | 4.7% | 5.7% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | -1,569円 | -1,412円 | -1,340円 | -1,298円 | -1,271円 |
| 0.5% | -1,733円 | -1,467円 | -1,367円 | -1,314円 | -1,281円 |
| 1.0% | -2,127円 | -1,554円 | -1,403円 | -1,333円 | -1,293円 |
| 1.5% | 0円 | -1,712円 | -1,456円 | -1,359円 | -1,308円 |
| 2.0% | 0円 | -2,093円 | -1,540円 | -1,394円 | -1,327円 |
株価指標の目安
実績PER8.20倍
過去3年間レンジ
7.138.44
PBR0.37倍
過去3年間レンジ
0.320.38
貸借対照表（BS）
最新財務スナップショット
最新表示: 2026年3月期 3Q（開示日 2026-02-13）
総資産
323億6654万円
負債合計
152億0610万円
純資産
171億6044万円
資産の中身
流動資産
91億7332万円
総資産比 28.3%
- 現金及び現金同等物 45億2219万円
- 在庫（棚卸商品） 1369万円
- その他流動資産 46億3743万円
固定資産
231億9322万円
総資産比 71.7%
- その他固定資産 231億9322万円
負債・純資産の中身
負債
152億0610万円
- 有利子負債 130億6973万円
- その他負債 21億3637万円
純資産
171億6044万円
自己資本比率 53%
- 純資産 171億6044万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 170億7020万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 95.07円 |
セグメント分析
2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---
セグメント明細はありません。
主要株主
株主構成
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 東 行男 | 36.15% |
2 | 東 優子 | 15.40% |
3 | スリーエースコーポレーション株式会社 | 5.22% |
4 | 山本 知宏 | 3.00% |
5 | 東 さゆり | 2.98% |
6 | 東 祐子 | 2.98% |
7 | アズマハウス社員持株会 | 2.68% |
8 | 吉田 忠義 | 1.03% |
9 | 徳田 芳和 | 0.87% |
10 | ＪＰモルガン証券株式会社 | 0.86% |
保有株式
保有株式
2025年3月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
純投資目的保有株式（非上場） | 帳簿額: 384万円 | 銘柄別開示なし | 純投資目的 / 銘柄別開示なし |
主要な設備・不動産
主要な設備・不動産
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 設備名（所在地） | 内容 | 帳簿価額 |
|---|---|---|
事業所名 (所在地)（事業所名 (所在地)） | セグメントの 名称: セグメントの 名称 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 建物及び 構築物
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 機械装置 及び運搬具
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): その他
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 土地 (面積㎡)
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 合計 |
本社 (和歌山県 和歌山市)（本社 (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの 名称: 不動産・ 建設事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 157,285
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 807
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 21,879
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 52,350 ( 708.80 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 232,323 |
和歌山 アーバンホテル (和歌山県 和歌山市)（和歌山 アーバンホテル (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの 名称: ホテル事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 91,151
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 5,489
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 7,341
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): － ( － )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 103,982 |
ワカヤマ 第１冨士ホテル (和歌山県 和歌山市)（ワカヤマ 第１冨士ホテル (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの 名称: ホテル事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 37,889
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): －
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 166
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 34,700 ( 508.04 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 72,756 |
ワカヤマ 第２冨士ホテル (和歌山県 和歌山市)（ワカヤマ 第２冨士ホテル (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの 名称: ホテル事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 207,489
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 8,862
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,691
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 44,299 ( 837.70 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 262,343 |
営業部支店 (和歌山県 和歌山市他)（営業部支店 (和歌山県 和歌山市他)） | セグメントの 名称: 不動産・ 建設事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 18,340
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 0
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 647
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 124,944 ( 1,146.63 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 143,931 |
加納貸地 美園他 134 件 (和歌山県 和歌山市)（加納貸地 美園他 134 件 (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの 名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 4,360,578
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 15,540
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 41,029
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 8,412,458 ( 93,365.72 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 12,829,606 |
岩出中央ショッピングセンター他 24 件 (和歌山県 岩出市)（岩出中央ショッピングセンター他 24 件 (和歌山県 岩出市)） | セグメントの 名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 756,750
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 4,643
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 11,798
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 2,816,182 ( 73,665.29 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 3,589,374 |
田辺市稲成町 テナント他 57 件 （和歌山県 田辺市他）（田辺市稲成町 テナント他 57 件 （和歌山県 田辺市他）） | セグメントの 名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 501,507
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 2,356
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 3,014
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,022,976 ( 29,564.98 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,529,855 |
岸和田市貸地 他 34 件 (大阪府 岸和田市他)（岸和田市貸地 他 34 件 (大阪府 岸和田市他)） | セグメントの 名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,230,168
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 0
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 8,406
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,908,640 ( 18,700.20 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 3,147,215 |
事業所名 (所在地)（事業所名 (所在地)） | セグメントの名称: セグメントの名称 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 建物及び 構築物
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 機械装置 及び運搬具
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): その他
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 土地 (面積㎡)
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 合計 |
賃貸住宅センター (和歌山県 和歌山市)（賃貸住宅センター (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 22,585
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 0
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,062
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 140,020 ( 2,318.29 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 163,668 |
シージェーシー管理センター (和歌山県 和歌山市)（シージェーシー管理センター (和歌山県 和歌山市)） | セグメントの名称: 不動産 賃貸事業 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 143,934
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): －
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 1,851
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 149,501 ( 648.28 )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 295,286 |
興國不動産 (東京都 葛飾区)（興國不動産 (東京都 葛飾区)） | セグメントの名称: その他 | 2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 23,403
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 0
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 0
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): － ( － )
2025年３月31日 現在 帳簿価額(千円): 23,403 |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- 会計基準: 日本基準（JGAAP）
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ -8,547,543,000円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 6,279,129,480円 = -1.361倍
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 4,522,190,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 0円 = 4,522,190,000円
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 0円 × 0.7 = 0円
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 4,522,190,000円 - 即時返済金融債務 13,069,733,000円 = -8,547,543,000円
- 即時返済金融債務 = 有利子負債 13,069,733,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 0円 = 13,069,733,000円
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 780円 × 調整後実効株式数 8,050,166株（発行済株式総数 8,063,400株 - 自己保有株式数 13,234株 = 8,050,166株、発行済株式総数 8,063,400株 - 自己保有株式数 13,234株） = 6,279,129,480円
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00