1847 イチケン スタンダード 2,732円（2026/4/14）
DOE基準還元実施中
日足チャート
チャート未生成
左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
総合建設業を営み、建築土木工事や不動産売買賃貸を提供する。建設事業では片岡工業株式会社と連携した総合建設業を展開し、不動産事業では売買及び賃貸事業を行う。
ひと目まとめ
- 予想PER 3.61倍
業種平均 12.50倍
- 実績PER 4.22倍
業種平均 12.50倍
- PBR 2.10倍
業種平均 1.30倍
- ROE 13.8%
- 配当利回り ---
- 時価総額 398億0196万円
- ネットキャッシュ比率 0.17倍
算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 12,748,000,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 0円 × 0.7 - 有利子負債 6,109,000,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 2,732円 × （発行済株式総数 14,568,800株 - 自己保有株式数 51,360株）
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
原価
683億3100万円
売上比 87.7%
販管費
29億9900万円
売上比 3.8%
営業利益
65億6700万円
売上比 8.4%
利益率
経常利益
65億6400万円
売上比 8.4%
純利益
44億6400万円
売上比 5.7%
発表日 2026-02-13
会社予想修正履歴
| 修正日 | 売上（会社予想） | 営業利益（会社予想） | 経常利益（会社予想） | 純利益（会社予想） | EPS（会社予想） |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026/02/13 | 1010億0000万円+30億0000万円 (+3.1%) | --- | 76億0000万円+14億0000万円 (+22.6%) | 53億0000万円+10億0000万円 (+23.3%) | 730.15円+137.77円 (+23.3%) |
現在の四半期進捗
2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 778億9800万円
- 会社予想
- 1050億0000万円
- 達成率
- 74.2%
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 65億6700万円
- 会社予想
- 82億0000万円
- 達成率
- 80.1%
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 44億6400万円
- 会社予想
- 55億0000万円
- 達成率
- 81.2%
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。
直近の開示・報道
- 組織変更と人事異動に関するお知らせ PDF TDNET
- 長期経営計画『ビジョン２０３５』及び「中期経営計画（2026-2028）」策定に関するお知らせ PDF TDNET
- 2026年３月期通期業績予想並びに配当予想の修正に関するお知らせ TDNET
- 2026年３月期 第３四半期決算短信〔日本基準〕（連結） TDNET
- 臨時報告書 EDINET
- 株式分割及び株式分割に伴う定款の一部変更に関するお知らせ PDF TDNET
- 代表取締役の異動に関するお知らせ PDF TDNET
- 半期報告書－第100期(2025/04/01－2026/03/31) EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 内部統制報告書－第99期(2024/04/01－2025/03/31) EDINET
- 有価証券報告書－第99期(2024/04/01－2025/03/31) EDINET
- 意見表明報告書 EDINET
損益計算書
| 項目 | 2026年3月期 3Q | 2026年3月期 中間 | 2025年3月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 778億9800万円 | 491億8800万円 | 989億9900万円 |
| 原価 | 683億3100万円 | 433億6000万円 | 884億9000万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 29億9900万円 | 20億9900万円 | 36億4200万円 |
| 営業利益 | 65億6700万円 | 37億2800万円 | 68億6600万円 |
| 税引前利益 | 65億6500万円 | 37億2700万円 | 69億4400万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 44億6400万円 | 25億2400万円 | 46億9700万円 |
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- 商業施設建設を中核とした建築事業の安定・充実
- 片岡工業株式会社の子会社化による土木工事・舗装事業等の事業領域拡大
- 不動産事業の戦略的拡充（建設事業の収益補完）
リスク
- 受注競争激化、建設資材価格・労務費高騰による工事採算性の悪化
- 取引先（発注者、協力業者等）の信用不安
- 大型工事等の工事代金回収遅延によるキャッシュ・フローへの影響
投資 / M&A / 資本配分
- 今後もM&A等を活用した成長投資を継続的に実施する見通し
- 長期経営計画「ビジョン2030」に基づき、2030年度までに総額300億円を投資計画 成長投資（M&A等の活用）
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価（現在価値）
16,147円
+491.0% 現在株価に対して上方
- 現在株価
- 2,732円
- 評価差
- +491.0%
- 算出基準期
- 2025/09/30
- WACC
- 5.6%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- 2.8%
- EBIT率
- 6.9%
運転資本の直接項目に欠損があります。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 5.6% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 32.3% |
| 売上成長率 | 2.8% |
| 営業利益率 | 6.9% |
| 減価償却費率 | 0.2% |
| CAPEX比率 | 0.1% |
| 運転資本比率 | 0.0% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 1011.4億円 | 1035.2億円 | 1054.9億円 | 1070.2億円 | 1080.9億円 |
| EBIT | 70.1億円 | 71.8億円 | 73.2億円 | 74.2億円 | 75.0億円 |
| NOPAT | 47.5億円 | 48.6億円 | 49.5億円 | 50.2億円 | 50.7億円 |
| 減価償却費 | 1.7億円 | 1.8億円 | 1.8億円 | 1.8億円 | 1.8億円 |
| CAPEX | 1.2億円 | 1.2億円 | 1.2億円 | 1.3億円 | 1.3億円 |
| 運転資本増減 | 0円 | 0円 | 0円 | 0円 | 0円 |
| FCFF | 48.0億円 | 49.1億円 | 50.1億円 | 50.8億円 | 51.3億円 |
| 現在価値 | 45.4億円 | 44.0億円 | 42.4億円 | 40.8億円 | 39.0億円 |
EV ブリッジ（現在価値）
- 予測 FCFF の現在価値 211.6億円
- 終価の現在価値 846.5億円
- 企業価値 EV 1058.0億円
- 終価寄与率（終価PV / EV） 80.0%
- 非事業資産を加算 177.2億円
- 有利子負債を控除 -63.1億円
- 少数株主持分を控除 -0円
- 株主価値 1172.1億円
終価依存度が高いため、前提に敏感です。
発行済株式数 7,258,800株
1株価値（現在価値） 16,147円
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 3.6% | 4.6% | 5.6% | 6.6% | 7.6% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | 20,839円 | 16,677円 | 13,988円 | 12,109円 | 10,721円 |
| 0.5% | 23,503円 | 18,204円 | 14,963円 | 12,777円 | 11,202円 |
| 1.0% | 27,171円 | 20,149円 | 16,147円 | 13,563円 | 11,756円 |
| 1.5% | 32,547円 | 22,712円 | 17,617円 | 14,502円 | 12,399円 |
| 2.0% | 41,182円 | 26,242円 | 19,490円 | 15,642円 | 13,156円 |
株価指標の目安
実績PER4.22倍
過去3年間レンジ
3.9020.43
PBR2.10倍
過去3年間レンジ
0.975.08
貸借対照表（BS）
最新財務スナップショット
最新表示: 2026年3月期 3Q（開示日 2026-02-13）
総資産
710億5100万円
負債合計
332億5600万円
純資産
377億9500万円
資産の中身
流動資産
654億3900万円
総資産比 92.1%
- 現金及び現金同等物 127億4800万円
- その他流動資産 526億9100万円
固定資産
56億1200万円
総資産比 7.9%
- その他固定資産 56億1200万円
負債・純資産の中身
負債
332億5600万円
- 有利子負債 61億0900万円
- その他負債 271億4700万円
純資産
377億9500万円
自己資本比率 53.2%
- 純資産 377億9500万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 340億8800万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年3月期 | 647.19円 |
セグメント分析
2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---
セグメント明細はありません。
主要株主
株主構成
2025年3月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 株式会社マルハン | 32.27% |
2 | 一栄会持株会 | 3.63% |
3 | 株式会社日本カストディ銀行（信託口） | 2.50% |
4 | ＢＢＨ ＬＵＸ／ＢＲＯＷＮ ＢＲＯＴＨＥＲＳ ＨＡＲＲＩＭＡＮ（ＬＵＸＥＭＢＯＵＲＧ）ＳＣＡ ＣＵＳＴＯＤＩＡＮ ＦＯＲ ＳＭＤ－ＡＭ ＦＵＮＤＳ－ＤＳＢＩ ＪＡＰＡＮ ＥＱＵＩＴＹ ＳＭＡＬＬ ＣＡＰ ＡＢＳＯＬＵＴＥ ＶＡＬＵＥ
（常任代理人 株式会社三井住友銀行） | 2.06% |
5 | 原 久美 | 1.25% |
6 | 竹内 理人 | 1.16% |
7 | ＤＦＡ ＩＮＴＬ ＳＭＡＬＬ ＣＡＰ ＶＡＬＵＥ ＰＯＲＴＦＯＬＩＯ
（常任代理人 シティバンク、エヌ・エイ東京支店） | 1.12% |
8 | 宇藤 秀樹 | 1.11% |
9 | ＴＨＥ ＮＯＭＵＲＡ ＴＲＵＳＴ ＡＮＤ ＢＡＮＫＩＮＧ ＣＯ．，ＬＴＤ． ＡＳ ＴＨＥ ＴＲＵＳＴＥＥ ＯＦ ＲＥＰＵＲＣＨＡＳＥ ＡＧ ＦＵＮＤ ２０２４－０９ （ＬＩＭＩＴＥＤ ＯＴ ＦＩＮＡＮＣ ＩＮ ＲＥＳＡＬＥ ＲＳＴＲＣＴ）
（常任代理人 シティバンク、エヌ・エイ東京支店） | 1.04% |
10 | 住友不動産株式会社 | 1.02% |
保有株式
保有株式
2025年3月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
㈱三井住友フィナンシャルグループ
解決先: 三井住友フィナンシャルグループ (8316) | 保有株数: 137,421株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 5億2100万円
相互保有: 無 | 終値: ￥5,539 (2026-04-14)
時価: 7億6117万円
帳簿差額: +2億4017万円 | （保有目的）主要取引金融機関であり、資金調達や営業情報を通じ、同社との良好な関係の維持強化を図るため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ （株式数が増加した理由）株式分割によるものであります。（注）２ |
㈱三菱ＵＦＪフィナンシャル・グループ
解決先: 三菱ＵＦＪフィナンシャル・グループ (8306) | 保有株数: 215,100株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 4億3200万円
相互保有: 無 | 終値: ￥2,850 (2026-04-14)
時価: 6億1303万円
帳簿差額: +1億8103万円 | （保有目的）主要取引金融機関であり、資金調達や営業情報を通じ、同社との良好な関係の維持強化を図るため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ |
住友不動産㈱
解決先: 住友不動産 (8830) | 保有株数: 65,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 3億6300万円
相互保有: 有 | 終値: ￥4,836 (2026-04-14)
時価: 3億1434万円
帳簿差額: -4866万円 | （保有目的）建設工事請負等の取引関係の維持・強化のため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ |
暁飯島工業㈱
解決先: 暁飯島工業 (1997) | 保有株数: 50,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 1億1600万円
相互保有: 無 | 終値: ￥4,105 (2026-04-14)
時価: 2億0525万円
帳簿差額: +8925万円 | （保有目的）建設工事請負等の取引関係の維持・強化のため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ （株式数が増加した理由）関係強化のため購入したことによるものであります。 |
上新電機㈱
解決先: 上新電機 (8173) | 保有株数: 55,000株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 1億1700万円
相互保有: 無 | 終値: ￥2,864 (2026-04-14)
時価: 1億5752万円
帳簿差額: +4052万円 | （保有目的）建設工事請負等の取引関係の維持・強化のため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ |
㈱みずほフィナンシャルグループ
解決先: みずほフィナンシャルグループ (8411) | 保有株数: 11,385株
基準日: 2025-03-31
帳簿額: 4600万円
相互保有: 無 | 終値: ￥6,790 (2026-04-14)
時価: 7730万円
帳簿差額: +3130万円 | （保有目的）主要取引金融機関であり、資金調達や営業情報を通じ、同社との良好な関係の維持強化を図るため保有しております。なお、具体的な業務提携等は締結しておりません。 （定量的な保有効果）（注）１ |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- 会計基準: 日本基準（JGAAP）
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 6,639,000,000円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 39,661,646,080円 = 0.167倍
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 12,748,000,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 0円 = 12,748,000,000円
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 0円 × 0.7 = 0円
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 12,748,000,000円 - 即時返済金融債務 6,109,000,000円 = 6,639,000,000円
- 即時返済金融債務 = 有利子負債 6,109,000,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 0円 = 6,109,000,000円
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 2,732円 × 調整後実効株式数 14,517,440株（発行済株式総数 14,568,800株 - 自己保有株式数 51,360株 = 14,517,440株、発行済株式総数 14,568,800株 - 自己保有株式数 51,360株） = 39,661,646,080円
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00