オプティマスグループ (9268)

日足チャート

貸借信用倍率 15.48倍

左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。

企業概要

中古自動車の輸出入および新車販売を主軸に、国際的な自動車流通と関連サービスを提供する企業集団である。日本からの中古車輸出とオーストラリア新車販売を核に、㈱日貿の輸出入、Dolphin ShippingのNVOCC海上輸送、JEVICの輸出前検査・検疫、VINZの現地車検、Autopactの新車小売、OzCarの中古車販売、Auto Finance Directの自動車ローン等を一体的に展開している。

https://www.optimusgroup.co.jp/

ひと目まとめ

予想PER 10.12倍

業種平均 15.80倍
実績PER -64.08倍

業種平均 15.80倍
PBR 1.19倍

業種平均 1.20倍
ROE -2.2%
配当利回り 3.8%
時価総額 362億3746万円
ネットキャッシュ比率 -4.13倍

算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 15,228,000,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 179,000,000円 × 0.7 - 有利子負債 114,387,000,000円 - リース負債 33,903,000,000円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 471円 × （発行済株式総数 76,937,300株 - 自己保有株式数 8,583,772株）

決算・業績のいま

直近決算概要

2026年3月期第3四半期 2026年3月期 3Q実績

売上高を 100% とした比較

売上内容と利益率のバーグラフ

売上高前年同期比（前年同粒度なし） ―

1451億0900万円

原価

1874億8200万円売上比 129.2%

販管費

300億1500万円売上比 20.7%

営業利益

44億6100万円売上比 3.1%

原価と販管費の合計が売上を上回っています。販管費率は 20.7% です。

利益率

経常利益

11億7100万円売上比 0.8%

純損失

-1億5300万円売上比 -0.1%

発表日 2026-02-13

会社予想修正履歴

修正日	売上（会社予想）	営業利益（会社予想）	経常利益（会社予想）	純利益（会社予想）	EPS（会社予想）
2026/02/13	2880億0000万円据え置き (0.0%)	102億0000万円+21億0000万円 (+25.9%)	---	31億0000万円+20億0000万円 (+181.8%)	46.55円+30.44円 (+189.0%)

現在の四半期進捗

2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。

売上高

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績: 1451億0900万円
会社予想: 会社予想なし
達成率: 会社予想なし

会社予想なし

営業利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

43.7%

累計実績: 44億6100万円
会社予想: 102億0000万円
達成率: 43.7%

純利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

-4.9%

累計実績: -1億5300万円
会社予想: 31億0000万円
達成率: -4.9%

注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。

損益計算書

項目	実績 / 開示日 2026-02-13 2026年3月期 3Q	実績 / 開示日 2025-11-14 2026年3月期中間	実績 / 開示日 2025-06-25 2025年3月期通期
売上収益	1451億0900万円	1393億5700万円	2688億2500万円
原価	1874億8200万円	1175億4400万円	2252億2400万円
販売費ならびに一般管理費	300億1500万円	191億3400万円	365億5100万円
営業利益	44億6100万円	26億7800万円	70億4800万円
税引前利益	10億7300万円	4億2400万円	11億1800万円
親会社の所有者に帰属する当期利益	-1億5300万円	-2億6200万円	-4億8300万円

株主還元・資本政策

配当

配当利回り 3.8%
配当金 18.0円/株

会社予想
DOE 4.5%

LLM要約 / 開示メモ

成長領域

オーストラリア市場における新車販売事業の拡大（Autopact Pty Ltdによる新車ディーラーネットワークを活用）
ニュージーランドにおける中古自動車取引オンラインサイト運営事業の強化（Auto Trader Media Group Limitedの…
オーストラリアでの自動車総合物流事業の拡充（Autocare Services Pty Ltdの連結子会社化による）

リスク

地政学的問題（紛争、通商政策等）による世界経済の不確実性
ニュージーランドおよびオーストラリアの経済情勢変化に対する業績依存度の高さ
外国為替および市場金利の変動リスク

投資 / M&A / 資本配分

オーストラリアでの新車販売・物流事業強化のためのM&A継続方針（既存のAutopact Pty Ltd、Autocare Servic…
ニュージーランドにおけるオンラインサイト事業（Auto Trader Media Group Limited）の株式追加取得（75.9…

信用需給

バリュエーション参考

5年後の期待株価

今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価

5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。

DCF法による1株価値

5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。

算出 2026/03/29 14:52 JST

DCF の結論

5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。

品質 C

1株あたり理論株価（現在価値）

-621円

-231.9% 現在株価に対して下方

現在株価: 471円
評価差: -231.9%
算出基準期: 2025/09/30

WACC: 6.2%
永久成長率: 1.0%
売上成長率: 20.0%
EBIT率: 2.6%

運転資本の直接項目に欠損があります。

前提を変えて再計算

フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。

前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析

前提条件

WACC	6.2%
永久成長率	1.0%
実効税率	40.0%
売上成長率	20.0%
営業利益率	2.6%
減価償却費率	2.5%
CAPEX比率	3.2%
運転資本比率	12.5%

5年 FCFF 予測

項目	Year 1	Year 2	Year 3	Year 4	Year 5
売上高	3344.6億円	3854.6億円	4259.3億円	4504.3億円	4549.3億円
EBIT	87.7億円	101.1億円	111.7億円	118.1億円	119.3億円
NOPAT	52.6億円	60.6億円	67.0億円	70.9億円	71.6億円
減価償却費	83.3億円	96.1億円	106.1億円	112.2億円	113.4億円
CAPEX	108.5億円	125.1億円	138.2億円	146.2億円	147.6億円
運転資本増減	24.8億円	63.6億円	50.5億円	30.6億円	5.6億円
FCFF	2.6億円	-32.0億円	-15.6億円	6.4億円	31.7億円
現在価値	2.5億円	-28.4億円	-13.0億円	5.0億円	23.4億円

EV ブリッジ（現在価値）

予測 FCFF の現在価値 -10.4億円
終価の現在価値 454.7億円
企業価値 EV 444.2億円
終価寄与率（終価PV / EV） 102.3%
非事業資産を加算 147.4億円
有利子負債を控除 -1001.6億円
少数株主持分を控除 -14.0億円
株主価値 -424.0億円

終価依存度が高いため、前提に敏感です。

発行済株式数 68,263,720株

1株価値（現在価値） -621円

感応度分析

行: 永久成長率 / 列: WACC

g \\ WACC	4.2%	5.2%	6.2%	7.2%	8.2%
0.0%	-229円	-472円	-636円	-752円	-839円
0.5%	-172円	-450円	-629円	-753円	-844円
1.0%	-97円	-422円	-621円	-755円	-850円
1.5%	6円	-387円	-611円	-756円	-856円
2.0%	156円	-341円	-599円	-757円	-864円

株価指標の目安

実績PER-64.08倍

過去3年間レンジ

-67.48-37.28

PBR1.19倍

過去3年間レンジ

0.691.25

貸借対照表（BS）

資産の中身

流動資産

1062億7600万円

現金及び現金同等物 152億2800万円
在庫（棚卸商品） 501億1800万円
その他流動資産 409億3000万円

固定資産

865億3500万円

投資有価証券 1億7900万円
その他固定資産 863億5600万円

負債・純資産の中身

負債

1656億9100万円

有利子負債 1482億9000万円
その他負債 174億0100万円

純資産

271億2000万円

純資産 271億2000万円

深掘り情報

長期財務

営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。

純資産の推移

決算期	純資産	グラフ
2025年3月期	254億6400万円

1株利益の推移

決算期	EPS	グラフ
2025年3月期	-7.35円

セグメント分析

2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---

docId: 140120260209552646 開示: 2026/02/13 15:30:00

セグメント明細はありません。

主要株主

株主構成

2025年3月31日の有価証券報告書より

順位	株主名	持株比率
1	山中　信哉	18.05%
2	ロバート・アンドリュー・ヤング	12.29%
3	マーティン・フレイザー・マッカラック	12.29%
4	光通信株式会社	3.70%
5	内藤　征吾	2.98%
6	高橋　新	1.24%
7	浜本　憲至	1.07%
8	高橋　新	0.75%
9	山中　玲子	0.60%
10	ジャクソン　美千代	0.60%

主要な設備・不動産

2025年3月31日の有価証券報告書より

設備名（所在地）	内容	帳簿価額
本社 (東京都港区)（本社 (東京都港区)）	セグメントの名称: 共通設備の内容: 事務所設備従業員数 (人): 32(6)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 141 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 7 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): ‐ (‐) 帳簿価額その他（百万円）: 142 帳簿価額合計（百万円）: 291
本店等 (三重県伊勢市)（本店等 (三重県伊勢市)）	セグメントの名称: 貿易設備の内容: 事務所設備従業員数 (人): 75(0)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 45 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 4 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): 24 (485.68) 帳簿価額その他（百万円）: 8 帳簿価額合計（百万円）: 83
本社等 (神奈川県横浜市)（本社等 (神奈川県横浜市)）	セグメントの名称: 検査設備の内容: 事務所設備及び検査設備従業員数 (人): 92(8)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 442 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 113 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): ‐ (‐) 帳簿価額その他（百万円）: 98 帳簿価額合計（百万円）: 655
本社ビル等 (ニュージーランドオークランド市)（本社ビル等 (ニュージーランドオークランド市)）	セグメントの名称: サービス設備の内容: 事務所設備車両整備場従業員数 (人): 0(0)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 862 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: ‐ 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): 730 (24,961.00) 帳簿価額リース資産（百万円）: ‐ 帳簿価額その他（百万円）: 1 帳簿価額合計（百万円）: 1,593
オークランド検査場等 (ニュージーランドオークランド市)（オークランド検査場等 (ニュージーランドオークランド市)）	セグメントの名称: 検査設備の内容: 検査設備従業員数 (人): 121(19)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 33 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 6 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): ‐ (‐) 帳簿価額リース資産（百万円）: 383 帳簿価額その他（百万円）: 151 帳簿価額合計（百万円）: 575
本社・ディーラー店舗等(オーストラリアクイーンズランド州)（本社・ディーラー店舗等(オーストラリアクイーンズランド州)）	セグメントの名称: オーストラリア設備の内容: 事務所設備ディーラー設備従業員数 (人): 1,654(87)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 3,388 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 1,552 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): 3,115 (37,781.00) 帳簿価額リース資産（百万円）: 10,687 帳簿価額その他（百万円）: 1,441 帳簿価額合計（百万円）: 20,185
本社・物流拠点 (オーストラリアメルボルン州)（本社・物流拠点 (オーストラリアメルボルン州)）	セグメントの名称: オーストラリア設備の内容: 事務所設備陸送用車両従業員数 (人): 371(101)	帳簿価額建物及び構築物（百万円）: 391 帳簿価額機械装置及び運搬具（百万円）: 2,714 帳簿価額土地（百万円） (面積㎡): ‐ (‐) 帳簿価額リース資産（百万円）: 14,784 帳簿価額その他（百万円）: 147 帳簿価額合計（百万円）: 18,038

注記 / 定義 / 算出式

詳細を表示

日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
会計基準: 日本基準（JGAAP）
ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ -132,936,700,000円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 32,194,511,688円 = -4.129倍
即時現金化金融資産 = 現金及び預金 15,228,000,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 125,300,000円 = 15,353,300,000円
投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 179,000,000円 × 0.7 = 125,300,000円
連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 15,353,300,000円 - 即時返済金融債務 148,290,000,000円 = -132,936,700,000円
即時返済金融債務 = 有利子負債 114,387,000,000円 + リース負債 33,903,000,000円 + 預かり金 0円 = 148,290,000,000円
ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 471円 × 調整後実効株式数 68,353,528株（発行済株式総数 76,937,300株 - 自己保有株式数 8,583,772株 = 68,353,528株、発行済株式総数 76,937,300株 - 自己保有株式数 8,583,772株） = 32,194,511,688円
ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00