9218 メンタルヘルステクノロジーズ グロース 743円(2026/4/14) 次回決算発表予定 2026年5月15日
日足チャート
貸借 信用倍率 1.32倍
左軸は信用残高比率(%)、右軸は株価(円)です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
企業向けに産業医業務を含む労働者健康管理サービスを提供し、医療機関向けに看護補助者派遣等の医療人材サービスを展開している。産業医クラウド、ELPIS、メンタルヘルスケアサービス、看護補助者人材サービス、タスクフォース、KaLibを提供する。
参考銘柄: YCPホールディングス(グローバル)リミテッド JDR ZETA GMOメディア GMOコマース
ひと目まとめ
- 予想PER ---
- 実績PER 30.25倍
- PBR 5.67倍
- ROE 20.7%
- 配当利回り 1.4%
- 時価総額 77億6234万円
- ネットキャッシュ比率 -0.14倍
算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = (現金及び預金 1,492,051,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 58,026,000円 × 0.7 - 有利子負債 2,618,937,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 26,857,000円) ÷ 株価 743円 × (発行済株式総数 10,447,300株 - 自己保有株式数 0株)
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
利益率
会社予想修正履歴
現在の四半期進捗
2025年12月期 / Q4 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 64億3536万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 5億9877万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 2億5490万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
直近の開示・報道
- 臨時報告書 EDINET
- 事業計画及び成長可能性に関する事項の開示 PDF TDNET
- 2026年12月期業績予想に関するお知らせ TDNET
- 臨時報告書 EDINET
- 内部統制報告書-第15期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 有価証券報告書-第15期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 連結子会社からの配当金受領に関するお知らせ PDF TDNET
- 資金の借入に関するお知らせ PDF TDNET
- 営業外費用の計上に関するお知らせ PDF TDNET
- 個別業績の前期実績との差異に関するお知らせ PDF TDNET
- 2025年12月期通期個人投資家向け補足資料 PDF TDNET
- 2025年12月期通期決算説明資料 PDF TDNET
- 2025年12月期決算短信〔日本基準〕(連結) TDNET
- インクルード株式会社の株式取得について PDF TDNET
- 株式の取得(子会社化)に関するお知らせ PDF TDNET
- 募集新株予約権(有償ストック・オプション)の発行内容確定に関するお知らせ PDF TDNET
- 臨時報告書 EDINET
- 訂正有価証券報告書-第14期(2024/01/01-2024/12/31) EDINET
- 半期報告書-第15期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 臨時報告書 EDINET
損益計算書
| 項目 | 2025年12月期 通期 | 2025年12月期 中間 | 2024年12月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 64億3536万円 | 30億2382万円 | 51億3477万円 |
| 原価 | 43億0866万円 | 19億8587万円 | 32億9502万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 15億2792万円 | 7億5975万円 | 17億3000万円 |
| 営業利益 | 5億9877万円 | 2億7820万円 | 1億0974万円 |
| 税引前利益 | 4億2442万円 | 2億5591万円 | 4570万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 2億5490万円 | 1億5612万円 | -2977万円 |
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- メンタルヘルスソリューション事業
- メディカルワークシフト事業
- 全体売上高
リスク
- システム障害・サイバー攻撃・情報漏洩(影響度
- 競合激化・新規参入(影響度
- M&A後の減損リスク(影響度
投資 / M&A / 資本配分
- 成長資金調達(借入金活用)、事業親和性の高いM&A継続、資金調達多様化
- インクルード株式会社の全株式取得(復職支援事業、子会社化予定、取得価額590,016千円)
有報と短信の差分
1) 有報にのみ記載されている内容
- 企業の沿革(創業から株主優待新設までの詳細年表)
- 事業の内容詳細(各事業のサービス内容、市場背景、サービス内訳、事業系統図)
- 関係会社の状況(子会社一覧、資本金、議決権比率、関係内容、主要子会社の損益・資産情報)
- 従業員の状況(連結・単独のセグメント別従業員数、平均年齢・勤続年数・給与、女性管理職比率等)
- 経営方針、経営環境、対処課題(ビジョン、成長戦略、KPI詳細、経営環境データ)
- サステナビリティに関する考え方及び取組(ガバナンス、戦略、リスク管理)
- 事業等のリスク(事業環境、体制、法的な問題等の詳細リスク一覧)
- 設備の状況(設備投資額、主要設備一覧)
- 株式等の状況(発行可能株式数、新株予約権詳細、発行済株式推移、大株主)
- コーポレートガバナンス(取締役会・監査役会等体制、内部統制)
- 役員の状況(役員一覧、略歴、社外役員独立性)
- 監査の状況(監査役・内部監査・会計監査詳細)
- 役員報酬(決定方針、総額)
- 株式保有状況(投資株式区分)
- 重要な契約(資本業務提携、株式譲渡契約、金銭消費貸借契約)
- 研究開発活動
- 提出会社の株式事務概要(株主優待詳細)
- 提出会社の親会社情報、その他参考情報
2) 有報の方が詳細に記載されている内容
- 主要な経営指標等の推移(連結・単独:11-15期の詳細指標、注記、株主総利回り・株価)
- 連結財務諸表注記(会計方針、見積り、リース、金融商品、税効果、企業結合詳細)
- セグメント情報(セグメント利益、減価償却費、のれん償却額、減損損失)
- キャッシュ・フロー詳細調整項目
- 単独財務諸表注記(関係会社株式評価、税効果詳細)
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価(現在価値)
-122円
-116.4% 現在株価に対して下方
- 現在株価
- 743円
- 評価差
- -116.4%
- 算出基準期
- 2025/06/30
- WACC
- 5.2%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- 20.0%
- EBIT率
- 2.1%
主要項目を直接取得できています。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 5.2% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 27.3% |
| 売上成長率 | 20.0% |
| 営業利益率 | 2.1% |
| 減価償却費率 | 0.7% |
| CAPEX比率 | 1.9% |
| 運転資本比率 | 9.7% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 72.6億円 | 83.6億円 | 92.4億円 | 97.7億円 | 98.7億円 |
| EBIT | 1.6億円 | 1.8億円 | 2.0億円 | 2.1億円 | 2.1億円 |
| NOPAT | 1.1億円 | 1.3億円 | 1.4億円 | 1.5億円 | 1.5億円 |
| 減価償却費 | 50,222,400円 | 57,881,316円 | 63,958,854円 | 67,636,488円 | 68,312,853円 |
| CAPEX | 1.4億円 | 1.6億円 | 1.8億円 | 1.9億円 | 1.9億円 |
| 運転資本増減 | 1.4億円 | 1.1億円 | 85,271,578円 | 51,599,456円 | 9,489,813円 |
| FCFF | -1.2億円 | -82,240,569円 | -57,404,907円 | -22,130,451円 | 20,273,882円 |
| 現在価値 | -1.1億円 | -74,326,167円 | -49,321,067円 | -18,075,967円 | 15,742,583円 |
EV ブリッジ(現在価値)
- 予測 FCFF の現在価値 -2.4億円
- 終価の現在価値 3.8億円
- 企業価値 EV 1.4億円
- 終価寄与率(終価PV / EV) 273.6%
- 非事業資産を加算 9.7億円
- 有利子負債を控除 -23.8億円
- 少数株主持分を控除 -0円
- 株主価値 -12.7億円
終価依存度が高いため、前提に敏感です。
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 3.2% | 4.2% | 5.2% | 6.2% | 7.2% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | -83円 | -103円 | -116円 | -124円 | -130円 |
| 0.5% | -83円 | -106円 | -119円 | -127円 | -132円 |
| 1.0% | -83円 | -109円 | -122円 | -130円 | -135円 |
| 1.5% | -82円 | -113円 | -127円 | -134円 | -139円 |
| 2.0% | -82円 | -119円 | -132円 | -139円 | -143円 |
株価指標の目安
過去3年間レンジ
過去3年間レンジ
貸借対照表(BS)
最新財務スナップショット
最新表示: 2025年12月期 通期(開示日 2026-03-30)
総資産
53億6823万円
負債合計
38億0167万円
純資産
15億6655万円
資産の中身
流動資産
24億0187万円
総資産比 44.7%
- 現金及び現金同等物 14億9205万円
- 在庫(棚卸商品) 379万円
- その他流動資産 9億0603万円
固定資産
29億6635万円
総資産比 55.3%
- 投資有価証券 5802万円
- その他固定資産 29億0832万円
負債・純資産の中身
負債
38億0167万円
- 有利子負債 26億1893万円
- その他負債 11億8274万円
純資産
15億6655万円
自己資本比率 29.2%
- 純資産 15億6655万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年12月期 | 15億6655万円 | |
| 2024年12月期 | 12億9495万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年12月期 | 24.56円 | |
| 2024年12月期 | -2.92円 |
セグメント分析
2026年12月期 / 2025/12/31 / --- / ---
主要株主
株主構成
2025年12月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | 刀禰 真之介 | 35.47% |
2 | 第一生命保険株式会社 | 4.61% |
3 | 株式会社Orchestra Investment | 4.02% |
4 | 株式会社シグマクシス・ホールディングス | 3.72% |
5 | 吉岡 裕之 | 2.96% |
6 | 株式会社バリューHR | 1.93% |
7 | 株式会社杏林舎 | 1.43% |
8 | 山田 真弘 | 1.24% |
9 | 日本生命保険相互会社 | 0.96% |
10 | 株式会社ユビキタスAI | 0.95% |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- 会計基準: 日本基準(JGAAP)
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ -1,113,124,800円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 7,762,343,900円 = -0.143倍
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 1,492,051,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 40,618,200円 = 1,532,669,200円
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 58,026,000円 × 0.7 = 40,618,200円
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 1,532,669,200円 - 即時返済金融債務 2,645,794,000円 = -1,113,124,800円
- 即時返済金融債務 = 有利子負債 2,618,937,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 26,857,000円 = 2,645,794,000円
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 743円 × 調整後実効株式数 10,447,300株(発行済株式総数 10,447,300株 - 自己保有株式数 0株 = 10,447,300株、発行済株式総数 10,447,300株 - 自己保有株式数 0株) = 7,762,343,900円
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × (発行済株式総数 - 自己保有株式数)
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00