9214 Recovery International グロース 1,436円(2026/4/14) 次回決算発表予定 2026年5月13日

自社株買い実施中 高ROE財務健全

日足チャート

Recovery International (9214)の日足チャート。左軸は信用残高比率、右軸は株価。信用需給は週次データを重ねて表示
チャート未生成

左軸は信用残高比率(%)、右軸は株価(円)です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。

企業概要

在宅療養を必要とする患者に対し看護師等が医師の指示に基づき自宅等を訪問して医療処置や健康管理を行う訪問看護事業を展開している。「訪問看護ステーションリカバリー」を主軸に医療保険及び介護保険制度を適用した24時間対応の訪問看護サービスを提供し理学療法士等によるリハビリテーションも実施している。

ひと目まとめ

  • 予想PER ---
  • 実績PER 15.38倍
  • PBR 2.48倍
  • ROE 16.6%
  • 配当利回り 0.0%
  • 時価総額 20億3050万円
  • ネットキャッシュ比率 0.17倍

    算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = (現金及び預金 587,195,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 0円 × 0.7 - 有利子負債 177,836,000円 - リース負債 0円 - 預かり金 58,263,000円) ÷ 株価 1,436円 × (発行済株式総数 1,414,000株 - 自己保有株式数 0株)

決算・業績のいま

直近決算概要

2025年12月期 2025年12月期 通期実績

売上高を 100% とした比較

売上内容と利益率のバーグラフ

売上高 前年同期比 +31.64%
26億8962万円
原価
15億2292万円 売上比 56.6%
販管費
9億6330万円 売上比 35.8%
営業利益
2億0339万円 売上比 7.6% 前年同期比 +12.37%
利益率
経常利益
2億0753万円 売上比 7.7% 前年同期比 +2.95%
純利益
1億2771万円 売上比 4.7% 前年同期比 -12.37%
発表日 2026-03-30

会社予想修正履歴

修正なし

現在の四半期進捗

2025年12月期 / Q4 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。

売上高

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
26億8962万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし

営業利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
2億0339万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし

純利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
1億2771万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。

直近の開示・報道

損益計算書

項目 実績 / 開示日 2026-03-30 2025年12月期 通期 実績 / 開示日 2025-08-13 2025年12月期 中間 実績 / 開示日 2025-03-31 2024年12月期 通期
売上収益 26億8962万円 12億2723万円 20億4311万円
原価 15億2292万円 7億0261万円 11億8226万円
販売費ならびに一般管理費 9億6330万円 4億6214万円 6億7984万円
営業利益 2億0339万円 6248万円 1億8099万円
税引前利益 2億0758万円 6612万円 2億0158万円
親会社の所有者に帰属する当期利益 1億2771万円 3085万円 1億4573万円

株主還元・資本政策

配当

  • 配当利回り 0.0%
  • 配当金 0.0円/株

    会社予想

自社株買い

  • 実施状況 進行中
  • 当初期限 2025/04/17〜2026/04/16
  • 予定総額 1.65億円
  • 進捗 1.18億円 / 71.5%

LLM要約 / 開示メモ

成長領域

  • 訪問看護サービス事業の売上高が前年比27%増の2,597,057千円、延べ訪問件数が255,473件から330,790件(+29.5%…
  • 従業員数が連結ベースで349名(前年個別280名)、訪問看護要員314名に拡大
  • 高齢化進行による訪問看護市場拡大(利用者数3.14倍、費用3.4倍)、ドミナント戦略による新規拠点開設継続

リスク

  • 人材確保の困難(訪問看護師不足、13万人 vs 必要15万人)、新規利用者獲得や拠点拡大に影響
  • 報酬改定リスク(2026年診療報酬改定で単価下方修正可能性)、保険適用売上98.4%
  • 許認可取消リスク(人員・運営要件違反で指定取消、売上98.4%影響)

投資 / M&A / 資本配分

  • 訪問看護事業のドミナント戦略継続、新規拠点開設(2026年12月期計画拠点数記載)、投資活動CF △70,830千円(事業譲受79,9…
  • 当連結会計年度研究開発費
有報と短信の差分

1) 有報にのみ記載されている内容

  • 提出書類の詳細(表紙、根拠条文、提出先、提出日、縦覧場所)
  • 過去複数期(第9期~第12期)の連結・個別経営指標の推移
  • 提出会社の過去複数期(第9期~第12期)の経営指標(資本金、発行済株式総数、1株当たり配当額、配当性向、株主総利回り、最高・最低株価等)
  • 企業沿革(2013年11月設立以降の詳細年表)
  • 事業系統図(訪問看護サービス事業、コメディカル人材紹介事業)
  • 拠点一覧(訪問看護ステーション及び従たる事業所30カ所以上)
  • 関係会社の状況(RePath株式会社の住所、資本金、議決権割合、関係内容)
  • 従業員の状況(連結・個別別、平均年齢・勤続年数・給与、管理職女性比率、育児休業取得率、男女賃金差異)
  • 労働組合の状況
  • 市場環境の詳細データ(高齢化率、介護費用推移、訪問看護利用者数・費用推移)
  • 訪問看護業界の課題(事業所規模、紙文化、人材不足、ステーション偏在)
  • これまでの取組詳細(看護師活用、ドミナント戦略、未経験者育成、地域展開)
  • 今後対処すべき重点課題(既存事業成長、新規事業定着、人材確保・ガバナンス)
  • サステナビリティ(ガバナンス、戦略、リスク管理、指標・目標)
  • 事業等のリスク(人員確保、報酬改定、指定取消、交通事故、訴訟、個人情報漏洩等詳細)
  • 生産・受注・販売実績(主な相手先別売上高)
  • 重要な会計方針及び見積り
  • 設備投資等の概要・主要設備・新設除却計画
  • 株式等の状況(発行可能株式総数、新株予約権詳細、発行済株式推移、所有者別・大株主状況、議決権状況)
  • 自己株式取得・処理状況
  • 配当政策
  • コーポレートガバナンス(基本方針、体制概要、内部統制、リスク管理、役員一覧・状況、報酬等)
  • 監査状況(監査役・内部・会計監査)
  • 役員報酬(総額・種類別、決定方針)
  • 株式保有状況(投資株式)
  • 研究開発活動(研究開発費4,800千円)

2) 有報の方が詳細に記載されている内容

  • 主要経営指標(連結初年度注記、計算基準、株式分割影響)
  • 事業の内容(特長:看護師活用、IT活用詳細、未経験者育成、24時間体制、ドミナント戦略)
  • 経営方針・環境・課題(市場データ詳細、業界課題・取組、今後の方針・KPI推移)
  • 経営者分析(重要会計方針・見積り、KPI推移)
  • 重要な契約(事業譲受詳細)
  • 財務諸表注記(会計方針詳細、のれん評価、税効果、リース、金融商品、退職給付、ストックオプション、譲渡制限付株式報酬)
  • セグメント情報(調整額内訳、関連情報)
  • 企業結合(事業譲受理由・概要・のれん詳細)

信用需給

バリュエーション参考

5年後の期待株価

今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価

5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。

DCF法による1株価値

5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。

算出 2026/03/29 14:52 JST

DCF の結論

5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。

品質 C

1株あたり理論株価(現在価値)

3,891円

+171.0% 現在株価に対して上方

現在株価
1,436円
評価差
+171.0%
算出基準期
2025/06/30
WACC
4.0%
永久成長率
1.0%
売上成長率
20.0%
EBIT率
7.2%

運転資本の直接項目に欠損があります。

前提を変えて再計算

フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。

前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析

前提条件

WACC 4.0%
永久成長率 1.0%
実効税率 40.0%
売上成長率 20.0%
営業利益率 7.2%
減価償却費率 0.3%
CAPEX比率 0.4%
運転資本比率 19.2%

5年 FCFF 予測

項目 Year 1Year 2Year 3Year 4Year 5
売上高 29.5億円33.9億円37.5億円39.7億円40.1億円
EBIT 2.1億円2.5億円2.7億円2.9億円2.9億円
NOPAT 1.3億円1.5億円1.6億円1.7億円1.7億円
減価償却費 8,992,389円10,363,729円11,451,920円12,110,405円12,231,509円
CAPEX 12,125,559円13,974,706円15,442,051円16,329,968円16,493,268円
運転資本増減 97,300,010円86,380,729円68,545,233円41,478,026円7,628,350円
FCFF 27,401,445円57,337,697円90,263,628円1.3億円1.6億円
現在価値 26,359,582円53,060,382円80,354,087円1.1億円1.3億円

EV ブリッジ(現在価値)

  1. 予測 FCFF の現在価値 4.0億円
  2. 終価の現在価値 45.7億円
  3. 企業価値 EV 49.7億円
  4. 終価寄与率(終価PV / EV) 91.9%
  5. 非事業資産を加算 5.9億円
  6. 有利子負債を控除 -2.0億円
  7. 少数株主持分を控除 -0円
  8. 株主価値 53.6億円

終価依存度が高いため、前提に敏感です。

発行済株式数 1,378,100株
1株価値(現在価値) 3,891円

感応度分析

行: 永久成長率 / 列: WACC

g \\ WACC 2.0%3.0%4.0%5.0%6.0%
0.0% 6,323円 4,193円 3,144円 2,520円 2,108円
0.5% 8,157円 4,851円 3,464円 2,701円 2,220円
1.0% 11,916円 5,846円 3,891円 2,927円 2,354円
1.5% 0円 7,526円 4,493円 3,219円 2,519円
2.0% 0円 10,970円 5,404円 3,610円 2,726円

株価指標の目安

実績PER15.38倍

過去3年間レンジ

12.1018.21
PBR2.48倍

過去3年間レンジ

1.952.93

貸借対照表(BS)

最新財務スナップショット

最新表示: 2025年12月期 通期(開示日 2026-03-30)

総資産

13億4792万円

負債合計

5億7355万円

純資産

7億7436万円

資産の中身

流動資産

11億9588万円

総資産比 88.7%

  • 現金及び現金同等物 5億8719万円
  • その他流動資産 6億0868万円

固定資産

1億5204万円

総資産比 11.3%

  • その他固定資産 1億5204万円

負債・純資産の中身

負債

5億7355万円

  • 有利子負債 1億7783万円
  • その他負債 3億9572万円

純資産

7億7436万円

自己資本比率 57.4%

  • 純資産 7億7436万円

深掘り情報

長期財務

営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。

Recovery International (9214) の長期財務チャート

純資産の推移

決算期 純資産 グラフ
2025年12月期 7億7436万円
2024年12月期 7億0801万円

1株利益の推移

決算期 EPS グラフ
2025年12月期 93.36円
2024年12月期 105.05円

セグメント分析

--- / 2025/12/31 / --- / 120

docId: S100XV6A 開示: 2026/03/30 15:40:00
セグメント明細はありません。

主要株主

株主構成

2025年12月31日の有価証券報告書より

順位株主名持株比率
1
大河原 峻
35.10%
2
柴田 旬也
6.83%
3
新保 光栄
4.13%
4
早乙女 健太郎
2.79%
5
株式会社SBI証券
2.29%
6
ファイブアイズ・ネットワークス株式会社
2.10%
7
リカバリーグループ従業員持株会
1.87%
8
株式会社T・Kホールディングス
1.80%
9
田頭 菜帆
1.65%
10
栫井 訓
1.50%

自社株買い履歴

1つの決議枠ごとに、進捗と着地をまとめて表示しています。

進行中
開始 2025/04/17
実際終了
当初期限 2026/04/16

金額達成率

71.5%

¥117,955,500 / ¥165,000,000

株数達成率

74.5%

81,900株 / 110,000株

月次進捗

開示イベント
  • 2026/04/01 monthly_progress 自己株式の取得状況に関するお知らせ
  • 2026/04/01 monthly_progress 自己株券買付状況報告書(法24条の6第1項に基づくもの)

注記 / 定義 / 算出式

詳細を表示
  • 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
  • 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
  • 会計基準: 日本基準(JGAAP)
  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 351,096,000円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 2,030,504,000円 = 0.173倍
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 587,195,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 0円 = 587,195,000円
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 0円 × 0.7 = 0円
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 587,195,000円 - 即時返済金融債務 236,099,000円 = 351,096,000円
  • 即時返済金融債務 = 有利子負債 177,836,000円 + リース負債 0円 + 預かり金 58,263,000円 = 236,099,000円
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 1,436円 × 調整後実効株式数 1,414,000株(発行済株式総数 1,414,000株 - 自己保有株式数 0株 = 1,414,000株、発行済株式総数 1,414,000株 - 自己保有株式数 0株) = 2,030,504,000円
  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
  • 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × (発行済株式総数 - 自己保有株式数)
  • 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
  • ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00