4712 KeyHolder スタンダード 801円(2026/4/14) 次回決算発表予定 2026年5月14日

日足チャート

KeyHolder (4712)の日足チャート。左軸は信用残高比率、右軸は株価。信用需給は週次データを重ねて表示
チャート未生成

貸借 信用倍率 -

左軸は信用残高比率(%)、右軸は株価(円)です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。

企業概要

芸能プロダクションの運営、イベント企画、映像コンテンツ制作、広告代理業務、物流サービスを主な事業とする。総合エンターテインメント事業ではタレントマネジメントとゲームアプリ開発を行い、映像制作事業ではコンテンツ企画とスタッフ派遣、広告代理店事業ではキャスティングとデジタルプロモーション、物流事業では運送及び倉庫管理を手掛ける。

ひと目まとめ

  • 予想PER ---
  • 実績PER 17.58倍

    業種平均 20.90倍

  • PBR 0.96倍

    業種平均 1.10倍

  • ROE 3.9%
  • 配当利回り 1.4%
  • 時価総額 151億9289万円
  • ネットキャッシュ比率 -0.19倍

決算・業績のいま

直近決算概要

2025年12月期 2025年12月期 通期実績

売上高を 100% とした比較

売上内容と利益率のバーグラフ

売上高 前年同期比 +14.60%
356億3034万円
原価
292億9940万円 売上比 82.2%
販管費
56億6384万円 売上比 15.9%
営業利益
15億7325万円 売上比 4.4% 前年同期比 -43.92%
利益率
純利益
8億5739万円 売上比 2.4% 前年同期比 -65.72%
発表日 2026-03-24

会社予想修正履歴

修正なし

現在の四半期進捗

2025年12月期 / Q4 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。

売上高

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
356億3034万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし

営業利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
15億7325万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし

純利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

累計実績
8億5739万円
会社予想
会社予想なし
達成率
会社予想なし
会社予想なし
注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。

直近の開示・報道

損益計算書

項目 実績 / 開示日 2026-03-24 2025年12月期 通期 実績 / 開示日 2025-08-08 2025年12月期 中間 実績 / 開示日 2025-03-26 2024年12月期 通期
売上収益 356億3034万円 168億3306万円 310億9042万円
原価 292億9940万円 138億2593万円 259億6223万円
販売費ならびに一般管理費 56億6384万円 28億3609万円 50億1494万円
営業利益 15億7325万円 6億2888万円 28億0537万円
税引前利益 10億5840万円 3億7162万円 26億2982万円
親会社の所有者に帰属する当期利益 8億5739万円 2億8716万円 25億0098万円

株主還元・資本政策

配当

  • 配当利回り 1.4%
  • 配当金 11.0円/株

    会社予想

LLM要約 / 開示メモ

成長領域

  • 売上収益が第55期16,786百万円から第59期35,630百万円へ継続的に増加(年平均成長率約20%超)
  • 総合エンターテインメント事業が売上14,550百万円(前年比1.2%増)、セグメント利益1,808百万円(前年比207.1%増)とV字…
  • 物流事業が通期寄与により売上5,605百万円(前年比434.5%増)と急成長

リスク

  • 総合エンターテインメント事業
  • 映像制作事業
  • 広告代理店事業

投資 / M&A / 資本配分

  • 積極的なM&A実施により総合エンターテインメント企業グループとして成長、課題として「新たなIPコンテンツの創出」「キャッシュポジション…
  • 株式会社Red List(飲食事業)全株式取得
有報と短信の差分

1) 有報にのみ記載されている内容

  • 企業の沿革(1967年設立から2025年8月の子会社取得まで)
  • 関係会社の状況(連結子会社17社、持分法適用会社4社、その他1社の詳細リスト、資本金・事業内容・所有割合)
  • 従業員の状況(連結・提出会社のセグメント別従業員数、平均年齢・勤続年数・給与、管理職女性比率・育児休業取得率・賃金差異)
  • 設備の状況(設備投資概要・主要設備・新設除却計画)
  • 提出会社の株式状況(発行可能株式数・発行済株式数・新株予約権詳細・株主構成・大株主)
  • コーポレートガバナンスの状況(取締役・監査役一覧・内部統制システム・役員報酬)
  • 研究開発活動の状況(該当事項なし)

2) 有報の方が詳細に記載されている内容

  • 主要な経営指標等の推移(連結・個別5期分詳細、株価・配当性向・株主総利回り)
  • 事業の内容(企業集団図示、セグメント位置付け)
  • 事業の状況(経営方針・目標・課題・事業リスク詳細、サステナビリティ、設備投資)
  • 生産・受注・販売実績(仕入・販売セグメント別・相手先別)
  • キャッシュ・フロー詳細(調整項目内訳)
  • 企業結合(子会社取得詳細・のれん発生・キャッシュフロー影響)
  • 公正価値情報(金融商品のレベル別・評価技法)
  • 収益認識(契約残高・履行義務詳細)

信用需給

バリュエーション参考

5年後の期待株価

今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価

5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。

DCF法による1株価値

5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。

算出 2026/03/29 14:52 JST

DCF の結論

5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。

品質 A

1株あたり理論株価(現在価値)

11,420円

+1,325.7% 現在株価に対して上方

現在株価
801円
評価差
+1,325.7%
算出基準期
2025/12/31
WACC
3.7%
永久成長率
1.0%
売上成長率
20.0%
EBIT率
4.4%

主要項目を直接取得できています。

前提を変えて再計算

フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。

前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析

前提条件

WACC 3.7%
永久成長率 1.0%
実効税率 15.0%
売上成長率 20.0%
営業利益率 4.4%
減価償却費率 7.0%
CAPEX比率 0.5%
運転資本比率 1.0%

5年 FCFF 予測

項目 Year 1Year 2Year 3Year 4Year 5
売上高 427.6億円492.8億円544.5億円575.8億円581.6億円
EBIT 18.9億円21.8億円24.0億円25.4億円25.7億円
NOPAT 16.0億円18.5億円20.4億円21.6億円21.8億円
減価償却費 30.0億円34.5億円38.2億円40.4億円40.8億円
CAPEX 2.1億円2.4億円2.7億円2.8億円2.8億円
運転資本増減 2.4億円66,169,052円52,506,770円31,772,846円5,843,441円
FCFF 41.5億円50.0億円55.4億円58.8億円59.7億円
現在価値 40.1億円46.5億円49.8億円51.0億円49.9億円

EV ブリッジ(現在価値)

  1. 予測 FCFF の現在価値 237.2億円
  2. 終価の現在価値 1892.9億円
  3. 企業価値 EV 2130.1億円
  4. 終価寄与率(終価PV / EV) 88.9%
  5. 非事業資産を加算 51.0億円
  6. 有利子負債を控除 -30.5億円
  7. 少数株主持分を控除 -1.5億円
  8. 株主価値 2149.1億円

終価依存度が高いため、前提に敏感です。

発行済株式数 18,818,710株
1株価値(現在価値) 11,420円

感応度分析

行: 永久成長率 / 列: WACC

g \\ WACC 1.7%2.7%3.7%4.7%5.7%
0.0% 19,045円 11,864円 8,607円 6,749円 5,548円
0.5% 26,740円 14,343円 9,791円 7,428円 5,982円
1.0% 46,077円 18,315円 11,420円 8,293円 6,508円
1.5% 0円 25,707円 13,803円 9,431円 7,162円
2.0% 0円 44,284円 17,620円 10,997円 7,993円

株価指標の目安

実績PER17.58倍

過去3年間レンジ

14.1818.04
PBR0.96倍

過去3年間レンジ

0.770.98

貸借対照表(BS)

最新財務スナップショット

最新表示: 2025年12月期 通期(開示日 2026-03-24)

総資産

548億3007万円

負債合計

320億7932万円

純資産

227億5075万円

資産の中身

流動資産

122億6538万円

総資産比 22.4%

  • 現金及び現金同等物 50億9693万円
  • 在庫(棚卸商品) 6億8153万円
  • その他流動資産 64億8692万円

固定資産

425億6469万円

総資産比 77.6%

  • 投資有価証券 1031万円
  • その他固定資産 425億5438万円

負債・純資産の中身

負債

320億7932万円

  • 有利子負債 79億1560万円
  • その他負債 241億6372万円

純資産

227億5075万円

自己資本比率 41.5%

  • 純資産 227億5075万円

深掘り情報

長期財務

営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。

KeyHolder (4712) の長期財務チャート

純資産の推移

決算期 純資産 グラフ
2025年12月期 227億5075万円
2024年12月期 219億3906万円

1株利益の推移

決算期 EPS グラフ
2025年12月期 45.56円
2024年12月期 133.01円

セグメント分析

--- / 2025/12/31 / --- / 120

docId: S100XSVU 開示: 2026/03/24 15:31:00
セグメント明細はありません。

主要株主

株主構成

2025年12月31日の有価証券報告書より

順位株主名持株比率
1
Jトラスト株式会社
30.06%
2
秋元 康
7.65%
3
株式会社表参道キャピタル
7.29%
4
株式会社SMEJ Plus
2.61%
5
森田 篤
2.01%
6
株式会社フォースリー
1.59%
7
赤塚 善洋
1.58%
8
株式会社第一興商
1.57%
9
髙澤 真
1.40%
10
野村證券株式会社
1.20%

保有株式

保有株式

2025年12月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。

銘柄帳簿額 / 保有株数時価 / 差額保有目的
純投資目的保有株式(非上場)
帳簿額: 1027万円
銘柄別開示なし
純投資目的 / 銘柄別開示なし
純投資目的保有株式(上場等)
帳簿額: 4万円
銘柄別開示なし
純投資目的 / 銘柄別開示なし

注記 / 定義 / 算出式

詳細を表示
  • 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
  • 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
  • ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
  • 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
  • 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
  • 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
  • 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
  • ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × (発行済株式総数 - 自己保有株式数)
  • 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
  • ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00