4712 KeyHolder スタンダード 801円(2026/4/14) 次回決算発表予定 2026年5月14日
日足チャート
貸借 信用倍率 -
左軸は信用残高比率(%)、右軸は株価(円)です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。
企業概要
芸能プロダクションの運営、イベント企画、映像コンテンツ制作、広告代理業務、物流サービスを主な事業とする。総合エンターテインメント事業ではタレントマネジメントとゲームアプリ開発を行い、映像制作事業ではコンテンツ企画とスタッフ派遣、広告代理店事業ではキャスティングとデジタルプロモーション、物流事業では運送及び倉庫管理を手掛ける。
参考銘柄: ダイレクトマーケティングミックス コーユーレンティア ポピンズ アドウェイズ
ひと目まとめ
- 予想PER ---
- 実績PER 17.58倍
業種平均 20.90倍
- PBR 0.96倍
業種平均 1.10倍
- ROE 3.9%
- 配当利回り 1.4%
- 時価総額 151億9289万円
- ネットキャッシュ比率 -0.19倍
決算・業績のいま
直近決算概要
売上高を 100% とした比較
売上内容と利益率のバーグラフ
利益率
会社予想修正履歴
現在の四半期進捗
2025年12月期 / Q4 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。
売上高
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 356億3034万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
営業利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 15億7325万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
純利益
累計実績 / 会社予想 / 達成率
- 累計実績
- 8億5739万円
- 会社予想
- 会社予想なし
- 達成率
- 会社予想なし
直近の開示・報道
- 臨時報告書 EDINET
- 支配株主等に関する事項について PDF TDNET
- 内部統制報告書-第59期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 有価証券報告書-第59期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 当社連結子会社における役員の異動に関するお知らせ PDF TDNET
- 取締役候補者及び監査役候補者の選任に関するお知らせ PDF TDNET
- 剰余金の配当に関するお知らせ PDF TDNET
- 当社グループにおける組織再編(連結子会社間での吸収分割による事業部門の移管及び吸収合併)に関するお知らせ PDF TDNET
- 持分法による投資利益の計上に関するお知らせ PDF TDNET
- 通期連結業績予想と実績値との差異に関するお知らせ PDF TDNET
- 株主優待制度の継続及び内容の一部追加に関するお知らせ PDF TDNET
- 2025年12月期 決算説明資料 PDF TDNET
- 2025年12月期 決算短信〔IFRS〕(連結) TDNET
- 半期報告書-第59期(2025/01/01-2025/12/31) EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 臨時報告書 EDINET
- 内部統制報告書-第58期(2024/01/01-2024/12/31) EDINET
- 有価証券報告書-第58期(2024/01/01-2024/12/31) EDINET
損益計算書
| 項目 | 2025年12月期 通期 | 2025年12月期 中間 | 2024年12月期 通期 |
|---|---|---|---|
| 売上収益 | 356億3034万円 | 168億3306万円 | 310億9042万円 |
| 原価 | 292億9940万円 | 138億2593万円 | 259億6223万円 |
| 販売費ならびに一般管理費 | 56億6384万円 | 28億3609万円 | 50億1494万円 |
| 営業利益 | 15億7325万円 | 6億2888万円 | 28億0537万円 |
| 税引前利益 | 10億5840万円 | 3億7162万円 | 26億2982万円 |
| 親会社の所有者に帰属する当期利益 | 8億5739万円 | 2億8716万円 | 25億0098万円 |
株主還元・資本政策
LLM要約 / 開示メモ
成長領域
- 売上収益が第55期16,786百万円から第59期35,630百万円へ継続的に増加(年平均成長率約20%超)
- 総合エンターテインメント事業が売上14,550百万円(前年比1.2%増)、セグメント利益1,808百万円(前年比207.1%増)とV字…
- 物流事業が通期寄与により売上5,605百万円(前年比434.5%増)と急成長
リスク
- 総合エンターテインメント事業
- 映像制作事業
- 広告代理店事業
投資 / M&A / 資本配分
- 積極的なM&A実施により総合エンターテインメント企業グループとして成長、課題として「新たなIPコンテンツの創出」「キャッシュポジション…
- 株式会社Red List(飲食事業)全株式取得
有報と短信の差分
1) 有報にのみ記載されている内容
- 企業の沿革(1967年設立から2025年8月の子会社取得まで)
- 関係会社の状況(連結子会社17社、持分法適用会社4社、その他1社の詳細リスト、資本金・事業内容・所有割合)
- 従業員の状況(連結・提出会社のセグメント別従業員数、平均年齢・勤続年数・給与、管理職女性比率・育児休業取得率・賃金差異)
- 設備の状況(設備投資概要・主要設備・新設除却計画)
- 提出会社の株式状況(発行可能株式数・発行済株式数・新株予約権詳細・株主構成・大株主)
- コーポレートガバナンスの状況(取締役・監査役一覧・内部統制システム・役員報酬)
- 研究開発活動の状況(該当事項なし)
2) 有報の方が詳細に記載されている内容
- 主要な経営指標等の推移(連結・個別5期分詳細、株価・配当性向・株主総利回り)
- 事業の内容(企業集団図示、セグメント位置付け)
- 事業の状況(経営方針・目標・課題・事業リスク詳細、サステナビリティ、設備投資)
- 生産・受注・販売実績(仕入・販売セグメント別・相手先別)
- キャッシュ・フロー詳細(調整項目内訳)
- 企業結合(子会社取得詳細・のれん発生・キャッシュフロー影響)
- 公正価値情報(金融商品のレベル別・評価技法)
- 収益認識(契約残高・履行義務詳細)
信用需給
バリュエーション参考
5年後の期待株価
今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価
DCF法による1株価値
5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。
算出 2026/03/29 14:52 JST
DCF の結論
5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。
1株あたり理論株価(現在価値)
11,420円
+1,325.7% 現在株価に対して上方
- 現在株価
- 801円
- 評価差
- +1,325.7%
- 算出基準期
- 2025/12/31
- WACC
- 3.7%
- 永久成長率
- 1.0%
- 売上成長率
- 20.0%
- EBIT率
- 4.4%
主要項目を直接取得できています。
前提を変えて再計算
フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。
前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析
前提条件
| WACC | 3.7% |
|---|---|
| 永久成長率 | 1.0% |
| 実効税率 | 15.0% |
| 売上成長率 | 20.0% |
| 営業利益率 | 4.4% |
| 減価償却費率 | 7.0% |
| CAPEX比率 | 0.5% |
| 運転資本比率 | 1.0% |
5年 FCFF 予測
| 項目 | Year 1 | Year 2 | Year 3 | Year 4 | Year 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 427.6億円 | 492.8億円 | 544.5億円 | 575.8億円 | 581.6億円 |
| EBIT | 18.9億円 | 21.8億円 | 24.0億円 | 25.4億円 | 25.7億円 |
| NOPAT | 16.0億円 | 18.5億円 | 20.4億円 | 21.6億円 | 21.8億円 |
| 減価償却費 | 30.0億円 | 34.5億円 | 38.2億円 | 40.4億円 | 40.8億円 |
| CAPEX | 2.1億円 | 2.4億円 | 2.7億円 | 2.8億円 | 2.8億円 |
| 運転資本増減 | 2.4億円 | 66,169,052円 | 52,506,770円 | 31,772,846円 | 5,843,441円 |
| FCFF | 41.5億円 | 50.0億円 | 55.4億円 | 58.8億円 | 59.7億円 |
| 現在価値 | 40.1億円 | 46.5億円 | 49.8億円 | 51.0億円 | 49.9億円 |
EV ブリッジ(現在価値)
- 予測 FCFF の現在価値 237.2億円
- 終価の現在価値 1892.9億円
- 企業価値 EV 2130.1億円
- 終価寄与率(終価PV / EV) 88.9%
- 非事業資産を加算 51.0億円
- 有利子負債を控除 -30.5億円
- 少数株主持分を控除 -1.5億円
- 株主価値 2149.1億円
終価依存度が高いため、前提に敏感です。
感応度分析
行: 永久成長率 / 列: WACC
| g \\ WACC | 1.7% | 2.7% | 3.7% | 4.7% | 5.7% |
|---|---|---|---|---|---|
| 0.0% | 19,045円 | 11,864円 | 8,607円 | 6,749円 | 5,548円 |
| 0.5% | 26,740円 | 14,343円 | 9,791円 | 7,428円 | 5,982円 |
| 1.0% | 46,077円 | 18,315円 | 11,420円 | 8,293円 | 6,508円 |
| 1.5% | 0円 | 25,707円 | 13,803円 | 9,431円 | 7,162円 |
| 2.0% | 0円 | 44,284円 | 17,620円 | 10,997円 | 7,993円 |
株価指標の目安
過去3年間レンジ
過去3年間レンジ
貸借対照表(BS)
最新財務スナップショット
最新表示: 2025年12月期 通期(開示日 2026-03-24)
総資産
548億3007万円
負債合計
320億7932万円
純資産
227億5075万円
資産の中身
流動資産
122億6538万円
総資産比 22.4%
- 現金及び現金同等物 50億9693万円
- 在庫(棚卸商品) 6億8153万円
- その他流動資産 64億8692万円
固定資産
425億6469万円
総資産比 77.6%
- 投資有価証券 1031万円
- その他固定資産 425億5438万円
負債・純資産の中身
負債
320億7932万円
- 有利子負債 79億1560万円
- その他負債 241億6372万円
純資産
227億5075万円
自己資本比率 41.5%
- 純資産 227億5075万円
深掘り情報
長期財務
営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。
純資産の推移
| 決算期 | 純資産 | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年12月期 | 227億5075万円 | |
| 2024年12月期 | 219億3906万円 |
1株利益の推移
| 決算期 | EPS | グラフ |
|---|---|---|
| 2025年12月期 | 45.56円 | |
| 2024年12月期 | 133.01円 |
セグメント分析
--- / 2025/12/31 / --- / 120
主要株主
株主構成
2025年12月31日の有価証券報告書より
| 順位 | 株主名 | 持株比率 |
|---|---|---|
1 | Jトラスト株式会社 | 30.06% |
2 | 秋元 康 | 7.65% |
3 | 株式会社表参道キャピタル | 7.29% |
4 | 株式会社SMEJ Plus | 2.61% |
5 | 森田 篤 | 2.01% |
6 | 株式会社フォースリー | 1.59% |
7 | 赤塚 善洋 | 1.58% |
8 | 株式会社第一興商 | 1.57% |
9 | 髙澤 真 | 1.40% |
10 | 野村證券株式会社 | 1.20% |
保有株式
保有株式
2025年12月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。
| 銘柄 | 帳簿額 / 保有株数 | 時価 / 差額 | 保有目的 |
|---|---|---|---|
純投資目的保有株式(非上場) | 帳簿額: 1027万円 | 銘柄別開示なし | 純投資目的 / 銘柄別開示なし |
純投資目的保有株式(上場等) | 帳簿額: 4万円 | 銘柄別開示なし | 純投資目的 / 銘柄別開示なし |
注記 / 定義 / 算出式
詳細を表示
- 日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
- 5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
- ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
- 連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
- 即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
- 投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
- 即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
- ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × (発行済株式総数 - 自己保有株式数)
- 金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
- ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00