アップガレージグループ (7134)

日足チャート

貸借信用倍率 -

左軸は信用残高比率（%）、右軸は株価（円）です。赤線が信用買い残、青線が信用売り残で、信用需給は週次データを重ねています。株価は日本取引所グループ日報より取得しているため最大2営業日の遅延があります。

企業概要

自動車及び二輪車用中古部品のリユース事業と卸売事業を展開する。一般消費者を対象に商品の買取と販売を行い、店舗運営と電子商取引を通じて利便性を提供している。

https://www.upgarage-g.co.jp/

ひと目まとめ

予想PER 11.09倍

業種平均 23.50倍
実績PER 10.22倍

業種平均 23.50倍
PBR 1.65倍

業種平均 0.70倍
ROE 18.2%
配当利回り 3.6%
時価総額 80億4214万円
ネットキャッシュ比率 0.19倍

算出根拠: 当サイト計算のネットキャッシュ比率 = （現金及び預金 1,683,423,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券 19,151,000円 × 0.7 - 有利子負債 150,000,000円 - リース負債 59,128,000円 - 預かり金 0円） ÷ 株価 1,016円 × （発行済株式総数 7,915,500株 - 自己保有株式数 244株）

決算・業績のいま

直近決算概要

2026年3月期第3四半期 2026年3月期 3Q実績

売上高を 100% とした比較

売上内容と利益率のバーグラフ

売上高前年同期比（前年同粒度なし） ―

110億7330万円

原価

65億3018万円売上比 59.0%

販管費

37億5554万円売上比 33.9%

営業利益

7億8757万円売上比 7.1%

利益率

経常利益

7億9200万円売上比 7.2%

純利益

5億1619万円売上比 4.7%

発表日 2026-02-06

会社予想修正履歴

修正日	売上（会社予想）	営業利益（会社予想）	経常利益（会社予想）	純利益（会社予想）	EPS（会社予想）
2026/02/06	151億0000万円-4億0000万円 (-2.6%)	10億8000万円-2億3500万円 (-17.9%)	11億0000万円-2億2500万円 (-17.0%)	7億2500万円-1億2600万円 (-14.8%)	91.65円-15.97円 (-14.8%)

現在の四半期進捗

2026年3月期 / Q3 の累計実績と会社予想に対する達成率です。四半期短信を出さない会社は半期短信を使います。

売上高

累計実績 / 会社予想 / 達成率

73.3%

累計実績: 110億7330万円
会社予想: 151億0000万円
達成率: 73.3%

営業利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

72.9%

累計実績: 7億8757万円
会社予想: 10億8000万円
達成率: 72.9%

純利益

累計実績 / 会社予想 / 達成率

71.2%

累計実績: 5億1619万円
会社予想: 7億2500万円
達成率: 71.2%

注記: 達成率は累計実績を会社予想で割った値です。マイナス値は 0% より左へはみ出して表示します。

損益計算書

項目	実績 / 開示日 2026-02-06 2026年3月期 3Q	実績 / 開示日 2025-11-07 2026年3月期中間	実績 / 開示日 2025-06-23 2025年3月期通期
売上収益	110億7330万円	67億0385万円	139億8182万円
原価	65億3018万円	40億0422万円	84億0107万円
販売費ならびに一般管理費	37億5554万円	24億1173万円	45億3617万円
営業利益	7億8757万円	2億8789万円	10億4457万円
税引前利益	7億8854万円	2億7888万円	10億8324万円
親会社の所有者に帰属する当期利益	5億1619万円	1億6755万円	7億8587万円

株主還元・資本政策

配当

配当利回り 3.6%
配当金 36.5円/株

会社予想
配当性向 39.8%

LLM要約 / 開示メモ

成長領域

中古カー＆バイク用品リユース業態の店舗展開（国内年間20店舗（拠点）への出店加速、海外ではアメリカ合衆国で年間1店舗の新規出店計画）
ECサイト「upgarage.com」の強化と海外販売の拡大
流通卸売業態における受発注プラットフォーム「ネクスリンク」の普及と新規取引先の拡大

リスク

法的規制リスク（古物営業法、中小小売商業振興法・独占禁止法、特定商取引法、職業安定法、個人情報保護法等の違反による業務停止・罰則）
業界関連リスク（自動車技術や利用方法の変化、気候変動による需要変化）
金融環境リスク（資金調達環境・金利情勢の変化、為替相場の変動）

投資 / M&A / 資本配分

システム開発投資の継続
M&Aも活用しながら、レンタルや取付、整備等の付加価値や収益性の高いラストワンマイルサービスの事業化を目指す

信用需給

バリュエーション参考

5年後の期待株価

今のEPS成長率とPERが5年続くと仮定した場合の5年後の期待株価

5期分の年次EPS履歴が不足しているため CAGR を算出できません。

DCF法による1株価値

5年後株価ではなく、将来FCFFと終価を現在価値へ割り引いた参考値です。

算出 2026/03/29 14:52 JST

DCF の結論

5年後株価ではなく、将来キャッシュフローの現在価値ベースです。

品質 C

1株あたり理論株価（現在価値）

1,254円

+23.4% 現在株価に対して上方

現在株価: 1,016円
評価差: +23.4%
算出基準期: 2025/09/30

WACC: 4.4%
永久成長率: 1.0%
売上成長率: 9.0%
EBIT率: 5.0%

運転資本の直接項目に欠損があります。

前提を変えて再計算

フォーム送信後は Worker 上で 5 年 DCF を再計算します。

前提条件・詳細を表示 WACC、FCFF 予測、EV ブリッジ、感応度分析

前提条件

WACC	4.4%
永久成長率	1.0%
実効税率	33.2%
売上成長率	9.0%
営業利益率	5.0%
減価償却費率	2.2%
CAPEX比率	3.7%
運転資本比率	2.8%

5年 FCFF 予測

項目	Year 1	Year 2	Year 3	Year 4	Year 5
売上高	146.1億円	156.2億円	164.0億円	168.9億円	170.6億円
EBIT	7.3億円	7.8億円	8.2億円	8.4億円	8.5億円
NOPAT	4.9億円	5.2億円	5.5億円	5.6億円	5.7億円
減価償却費	3.2億円	3.4億円	3.6億円	3.7億円	3.7億円
CAPEX	5.4億円	5.7億円	6.0億円	6.2億円	6.3億円
運転資本増減	1.9億円	28,308,077円	21,635,638円	13,638,476円	4,701,231円
FCFF	81,573,226円	2.6億円	2.8億円	3.0億円	3.1億円
現在価値	78,138,829円	2.4億円	2.5億円	2.5億円	2.5億円

EV ブリッジ（現在価値）

予測 FCFF の現在価値 10.6億円
終価の現在価値 74.1億円
企業価値 EV 84.7億円
終価寄与率（終価PV / EV） 87.5%
非事業資産を加算 16.0億円
有利子負債を控除 -1.5億円
少数株主持分を控除 -0円
株主価値 99.2億円

終価依存度が高いため、前提に敏感です。

発行済株式数 7,910,800株

1株価値（現在価値） 1,254円

感応度分析

行: 永久成長率 / 列: WACC

g \\ WACC	2.4%	3.4%	4.4%	5.4%	6.4%
0.0%	1,796円	1,310円	1,045円	878円	764円
0.5%	2,179円	1,477円	1,136円	934円	801円
1.0%	2,837円	1,715円	1,254円	1,003円	846円
1.5%	4,228円	2,078円	1,413円	1,090円	899円
2.0%	0円	2,701円	1,638円	1,202円	964円

株価指標の目安

実績PER10.22倍

過去3年間レンジ

8.0812.12

PBR1.65倍

過去3年間レンジ

1.311.96

貸借対照表（BS）

資産の中身

流動資産

42億9981万円

現金及び現金同等物 16億8342万円
在庫（棚卸商品） 11億4374万円
その他流動資産 14億7265万円

固定資産

25億6543万円

投資有価証券 1915万円
その他固定資産 25億4628万円

負債・純資産の中身

負債

19億9486万円

有利子負債 2億0912万円
その他負債 17億8573万円

純資産

48億7039万円

純資産 48億7039万円

深掘り情報

長期財務

営業CF・投資CF・財務CF・現金・現金等価物・フリーCFの推移です。

純資産の推移

決算期	純資産	グラフ
2025年3月期	46億0491万円

1株利益の推移

決算期	EPS	グラフ
2025年3月期	99.44円

セグメント分析

2026年3月期 / 2025/12/31 / --- / ---

docId: 140120260205549289 開示: 2026/02/06 15:30:00

セグメント明細はありません。

主要株主

株主構成

2025年3月31日の有価証券報告書より

順位	株主名	持株比率
1	(株)Ｅ＆Ｅ	71.63%
2	アップガレージグループ従業員持株会	1.26%
3	河野　映彦	1.00%
4	RE FUND 107-CLIENT AC (常任代理人シティバンク、エヌ・エイ東京支店)	0.84%
5	MSIP CLIENT SECURITIES(常任代理人モルガン・スタンレーMUFG証券(株))	0.78%
6	佐藤　宏樹	0.73%
7	(株)日本カストディ銀行(信託口)	0.58%
8	ヨシダ　トモヒロ	0.51%
9	戸川　瑛	0.51%
10	(株)SBI証券	0.48%

保有株式

2025年3月31日の有価証券報告書より。保有株数の基準日と終値日は各行に併記しています。

銘柄	帳簿額 / 保有株数	時価 / 差額	保有目的
㈱ホットマン解決先: ホットマン (3190)	保有株数: 25,000株基準日: 2025-03-31 帳簿額: 1450万円相互保有: 無	終値: ￥571 (2026-04-14) 時価: 1427万円帳簿差額: -22万円	㈱ホットマンは「アップガレージ」フランチャイズ加盟法人として複数の店舗を運営頂いております。他にも自動車用品チェーン店舗の運営も行っており、当社が事業を営む自動車関連業界において幅広い事業展開を行っていることから、中長期的な取引関係を維持・強化するため保有しております。定量的な保有効果の記載は困難でありますが、長期的な取引関係の継続による売上高の推移や取引の状況等の事業上の関係を勘案し、取締役会で保有の適否を判断しております。同社との良好な関係維持、強化を図る目的及び業界動向等の情報収集のため、継続して保有しております。

主要な設備・不動産

2025年3月31日の有価証券報告書より

設備名（所在地）	内容	帳簿価額
事業所名 (所在地)（事業所名 (所在地)）	設備の内容: 設備の内容 2025年３月31日現在従業員数 (人): 従業員数 (人)	帳簿価額: 建物及び構築物 (千円) 帳簿価額: 機械装置及び運搬具 (千円) 帳簿価額: 土地 (千円) (面積㎡) 帳簿価額: リース資産 (千円) 帳簿価額: 工具、器具及び備品 (千円) 2025年３月31日現在帳簿価額: ソフトウエア (千円) 2025年３月31日現在帳簿価額: その他 (千円) 2025年３月31日現在帳簿価額: 合計 (千円)
本社 (神奈川県横浜市)（本社 (神奈川県横浜市)）	設備の内容: 統括事業施設 2025年３月31日現在従業員数 (人): 89 [22]	帳簿価額: 92,714 帳簿価額: 153,743 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 6,372 帳簿価額: 31,203 2025年３月31日現在帳簿価額: 510,445 2025年３月31日現在帳簿価額: 4,166 2025年３月31日現在帳簿価額: 798,645
横浜町田総本店 (東京都町田市)（横浜町田総本店 (東京都町田市)）	設備の内容: 店舗 (駐車場) 2025年３月31日現在従業員数 (人): － [－]	帳簿価額: －帳簿価額: －帳簿価額: 179,082 (1,174) 帳簿価額: －帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 179,082
東京都５店舗（東京都５店舗）	設備の内容: 店舗 2025年３月31日現在従業員数 (人): 44 [36]	帳簿価額: 167,531 帳簿価額: 22,449 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 5,078 帳簿価額: 10,188 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 205,247
神奈川県９店舗（神奈川県９店舗）	設備の内容: 店舗 2025年３月31日現在従業員数 (人): 23 [32]	帳簿価額: 166,045 帳簿価額: 23,197 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 3,712 帳簿価額: 11,617 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 204,573
千葉県４店舗（千葉県４店舗）	設備の内容: 店舗 2025年３月31日現在従業員数 (人): 15 [15]	帳簿価額: 41,017 帳簿価額: 6,383 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 3,386 帳簿価額: 2,689 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 53,477
埼玉県６店舗（埼玉県６店舗）	設備の内容: 店舗 2025年３月31日現在従業員数 (人): 19 [24]	帳簿価額: 23,389 帳簿価額: 3,802 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 1,699 帳簿価額: 2,293 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 31,185
その他県11店舗（その他県11店舗）	設備の内容: 店舗 2025年３月31日現在従業員数 (人): 18 [31]	帳簿価額: 139,167 帳簿価額: 24,666 帳簿価額: － (－) 帳簿価額: 2,163 帳簿価額: 27,912 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: － 2025年３月31日現在帳簿価額: 193,908

注記 / 定義 / 算出式

詳細を表示

日足チャートの信用需給は週次データを重ねて表示しています。
5年後の期待株価は将来時点の想定株価、DCF は現在価値ベースの目安として分けて表示しています。
会計基準: 日本基準（JGAAP）
ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ 1,487,700,700円 ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額 8,041,900,096円 = 0.185倍
即時現金化金融資産 = 現金及び預金 1,683,423,000円 + 有価証券 0円 + 投資有価証券調整後額 13,405,700円 = 1,696,828,700円
投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 19,151,000円 × 0.7 = 13,405,700円
連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 1,696,828,700円 - 即時返済金融債務 209,128,000円 = 1,487,700,700円
即時返済金融債務 = 有利子負債 150,000,000円 + リース負債 59,128,000円 + 預かり金 0円 = 209,128,000円
ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 1,016円 × 調整後実効株式数 7,915,256株（発行済株式総数 7,915,500株 - 自己保有株式数 244株 = 7,915,256株、発行済株式総数 7,915,500株 - 自己保有株式数 244株） = 8,041,900,096円
ネットキャッシュ比率 = 連結ネットキャッシュ ÷ ネットキャッシュ比率用時価総額
連結ネットキャッシュ = 即時現金化金融資産 - 即時返済金融債務
即時現金化金融資産 = 現金及び預金 + 有価証券 + 投資有価証券調整後額
投資有価証券調整後額 = 投資有価証券 × 0.7
即時返済金融債務 = 短期借入金 + 1年内返済予定の長期借入金 + コマーシャル・ペーパー + 1年内償還予定社債 + 社債 + 転換社債型新株予約権付社債 + 長期借入金 + リース負債
ネットキャッシュ比率用時価総額 = 株価 × （発行済株式総数 - 自己保有株式数）
金融業、種類株式あり、普通株式ベースの分母を安全に確定できない場合、または必要なBS項目が不足する場合は算出しません。
ページ生成時刻: 2026-04-15T13:25:38.527835052+00:00